Analiza EUR/USD pe 5 minute
Vineri, perechea valutară EUR/USD a înregistrat o retragere descendentă după o creștere semnificativă joi. Remarcabil este faptul că nu au existat rapoarte economice majore sau evenimente în Zona Euro sau în SUA joi, totuși atât euro, cât și lira au înregistrat câștiguri solide. Cu toate acestea, vineri, care a avut cele mai ample publicări de date macroeconomice, volatilitatea a scăzut, conducând la declinuri ale euro și lirei.
Este important să clarificăm că declinul euro nu a părut ilogic; mai degrabă, raliul de joi a părut nejustificat. Vineri, indicii de activitate economică din Germania, Zona Euro și SUA au produs rezultate contradictorii. În timp ce indicii sectorului de producție s-au îmbunătățit ușor și au depășit așteptările, indicii sectorului de servicii au fost mai slabi decât se anticipase. În plus, indicele de încredere a consumatorilor realizat de Universitatea Michigan din SUA a fost de asemenea mai slab decât se aștepta. Astfel, deși perechea ar fi putut evolua în oricare direcție, scenariul descendent s-a desfășurat, ducând la un declin. Cu toate acestea, din cauza volatilității scăzute, dolarul american nu s-a întărit semnificativ.
Vrem să subliniem traderilor că perechea se află în prezent aproape de limita superioară a unui canal orizontal pe graficul de timp zilnic, ceea ce sporește probabilitatea unei inversări descendente bazate exclusiv pe factori tehnici. În plus, în ultimele două săptămâni nu au apărut motive noi pentru ca euro să continue să crească.
Vineri, a fost generat un singur semnal de tranzacționare, similar cu zilele anterioare ale săptămânii. În timpul sesiunii americane, prețul a revenit de la nivelul de 1.0461, dar a reușit doar să crească cu 20 de puncte, ceea ce nu a fost suficient decât pentru a seta un Stop Loss la nivelul de breakeven. Volatilitatea redusă a dus la o mișcare limitată pe piață.
Raportul COT
Cel mai recent raport COT, datat 18 februarie, indică faptul că poziția netă a traderilor necomerciali a rămas optimistă pentru o perioadă extinsă. Totuși, de curând, urșii au câștigat dominație pe piață. Cu trei luni în urmă, a existat o creștere semnificativă a numărului de poziții scurte luate de traderii profesioniști, rezultând o poziție netă negativă pentru prima dată după mult timp. Această tendință sugerează că euro este vândut mai frecvent decât este cumpărat, ceea ce duce la un sentiment urșesc predominant.
În prezent, nu există factori fundamentali care să susțină o întărire a euro. Mișcarea de creștere observată în intervalul de timp săptămânal este minimă și pare a fi doar o corecție. Perechea valutară ar putea continua să corecteze câteva săptămâni sau chiar luni; cu toate acestea, acest lucru nu modifică tendința descendentă pe termen lung care persistă de 16 ani.
În prezent, liniile roșie și albastră din raportul COT s-au intersectat și și-au schimbat pozițiile, indicând o tendință urșească pe piață. În cea mai recentă săptămână de raportare, numărul de poziții lungi din grupul "Non-commercial" a crescut cu 4.700, în timp ce pozițiile scurte au scăzut cu 8.200. Drept rezultat, poziția netă a crescut cu 12.900 de contracte; totuși, această schimbare nu afectează semnificativ sentimentul general al pieței.
Analiza EUR/USD pe un interval de 1 oră
Pe intervalul de timp orar, perechea își continuă tendința ascendentă locală. Credem că o scădere va relua pe termen mediu, deoarece Rezerva Federală ar putea doar să reducă dobânzile o dată sau de două ori în 2025, în timp ce Banca Centrală Europeană este de așteptat să reducă dobânzile mai agresiv. Totuși, pe termen scurt, am putea vedea una sau două tendințe ascendente, deoarece corecția pe intervalul de timp zilnic ar putea dura mult și deveni destul de complexă. Euro-ul încă nu are motive puternice să crească, iar câștigurile sale ocazionale rămân 80% tehnice.
Pe 24 februarie, evidențiem următoarele niveluri pentru tranzacționare: 1.0124, 1.0195, 1.0269, 1.0340-1.0366, 1.0461, 1.0524, 1.0585, 1.0658-1.0669, 1.0757, 1.0797, 1.0843, precum și linia Senkou Span B (1.0400) și linia Kijun-sen (1.0454). Liniile indicatorului Ichimoku pot varia pe parcursul zilei, aspect care ar trebui considerat atunci când se identifică semnale de tranzacționare. Tranzacționarii nu ar trebui să uite să seteze un Stop Loss la zero dacă prețul se mișcă 15 pips în direcția dorită, deoarece acest lucru va proteja împotriva potențialelor pierderi în cazul unui semnal fals.
Luni, zona euro urmează să publice a doua estimare a inflației și indicele climatului de afaceri din Germania. Considerăm ambele rapoarte ca fiind secundare, deși indicele prețurilor de consum ar putea totuși să ofere o surpriză dacă a doua estimare diferă de prima.
Explicații Ilustrații:
- Niveluri de Suport și Rezistență (linii roșii groase): Liniile roșii groase indică unde mișcarea se poate opri. Vă rugăm să notați că aceste linii nu sunt surse de semnale de tranzacționare.
- Linii Kijun-sen și Senkou Span B: Linii ale indicatorului Ichimoku transferate de la intervalul de timp de 4 ore la intervalul de timp orar. Acestea sunt linii puternice.
- Niveluri Extreme (linii roșii subțiri): Linii roșii subțiri unde prețul a oscilat anterior. Servesc ca surse de semnale de tranzacționare.
- Linii Galbene: Linii de tendință, canale de tendință sau orice alte modele tehnice.
- Indicatorul 1 pe Diagramele COT: Reprezintă mărimea poziției nete pentru fiecare categorie de traderi.
