Analiza EUR/USD pe 5 minute
Perechea valutară EUR/USD a început o retragere accentuată vineri, după o creștere puternică miercuri seara și joi. Există diferite moduri de a interpreta această scădere, dar vrem să subliniem două puncte-cheie. În primul rând, volatilitatea a fost extrem de ridicată recent și fundalul fundamental este intens. Acest lucru înseamnă că mișcările de preț sunt puternice și agresive. Drept urmare, traderii nu se pot baza pe execuția precisă sau punctuală a nivelurilor pentru a genera semnale de tranzacționare. În al doilea rând, nu este clar ce factori exacți determină în prezent formarea prețurilor. Vineri, dolarul ar fi putut continua să scadă sau să rămână aproape de minimele sale, dar a recuperat în jur de 150–200 puncte. De ce a recuperat? Poate că participanții la piață au început să își închidă pozițiile scurte pe dolar. Discursul categoric al președintelui Federal Reserve, Jerome Powell, și indiferența aparentă a Fed față de problemele economice ale lui Trump au jucat un rol. Sau poate raportul Nonfarm Payrolls a ajutat.
Dintr-o perspectivă tehnică, nu sunt multe de comentat despre cadrul orar orar. „Fluctuațiile sălbatice” observate în ultimele zile nu pot fi încadrate într-o tendință sau direcție clară. Liniile de tendință lipsesc, deși tendința ascendentă generală este evidentă. Datorită forței mișcărilor recente, chiar și o spargere sub linia critică nu înseamnă prea mult. O nouă creștere ar putea începe încă de luni. UE, China și alte țări sancționate ar putea impune tarife de retaliere, ceea ce ar putea declanșa o nouă furtună de pe piață.
În cadrul de 5 minute, vineri a generat un număr mare de semnale de tranzacționare. Nu are rost să le listăm pe toate. Am dori să notăm că multe semnale ar putea părea atractive pe grafice, dar au fost întâmplătoare sau imprecise. Dacă era de așteptat o întărire a dolarului în timpul sesiunii americane, cum putem explica o creștere de 120 puncte a euro în timpul sesiunii europene? Un repliere tehnică de pe linia critică?
Raport COT
Cel mai recent raport COT este datat 1 aprilie. Așa cum este menționat în grafic, poziția netă a traderilor necomerciali a rămas optimistă pe termen lung. Vânzătorii abia au reușit să câștige controlul pentru scurt timp, dar acum cumpărătorii au preluat din nou conducerea. Avantajul vânzătorilor s-a diminuat rapid de când Trump a preluat mandatul, iar dolarul s-a prăbușit de atunci. Nu putem spune cu certitudine că declinul dolarului va continua, iar rapoartele COT reflectă sentimentul jucătorilor majori, care se poate schimba rapid în mediul de astăzi.
Încă nu vedem factori fundamentali care să sprijine forța euro — însă un factor decisiv pentru slăbiciunea dolarului a apărut. Corecția poate dura săptămâni sau chiar luni, dar o tendință descendentă de 16 ani nu se va încheia atât de rapid.
Liniile roșie și albastră s-au intersectat din nou, indicând o tendință de piață optimistă. În ultima săptămână de raportare, numărul pozițiilor lungi din grupul "necomercial" a scăzut cu 6.500, în timp ce pozițiile scurte au crescut cu 7.100. Ca rezultat, poziția netă a scăzut cu 13.600 de contracte.
Analiza EUR/USD pe 1 oră
Pe intervalul orar, EUR/USD și-a reluat rapid mișcarea ascendentă imediat ce Trump a anunțat noi tarife. Credem că în termen mediu va avea loc o corecție din cauza divergenței politicilor monetare ale BCE și Fed. Totuși, este imposibil de știut cât timp va continua piața să reacționeze doar la "factorii Trump". Traderii ignoră multe rapoarte și date; dolarul este vândut cu fiecare ocazie și nu poate crește nici măcar atunci când condițiile sunt favorabile. Nimeni nu știe când și ce noi tarife poate introduce Trump, așa că până și o prognoză pe două săptămâni este inutilă în acest moment.
Pentru data de 7 aprilie, evidențiem următoarele niveluri de tranzacționare: 1.0461, 1.0524, 1.0585, 1.0658–1.0669, 1.0757, 1.0797, 1.0823, 1.0886, 1.0949, 1.1006, 1.1092, 1.1147, 1.1185, 1.1234, precum și linia Senkou Span B (1.0844) și Kijun-sen (1.0963). Liniile indicatorului Ichimoku se pot schimba pe parcursul zilei, așa că ar trebui să fie monitorizate pentru semnalele de tranzacționare. Nu uita să setezi Stop Loss la nivel de echilibru dacă prețul se mișcă cu 15 pips în favoarea ta, pentru a te proteja împotriva semnalelor false.
Germania va publica datele privind producția industrială luni, iar UE va publica cifrele privind vânzările cu amănuntul. Aceste rapoarte sunt puțin probabil să atragă atenția traderilor. Piața va fi mai degrabă concentrată pe tarifele de represalii împotriva SUA și noile decizii sau declarații ale lui Donald Trump. În ciuda faptului că este luni, volatilitatea ar putea rămâne ridicată.
Explicații ale Ilustrațiilor:
- Nivelurile de Suport și Rezistență (linii roșii groase): Liniile roșii groase indică unde mișcarea s-ar putea încheia. Vă rugăm să rețineți că aceste linii nu sunt surse de semnale de tranzacționare.
- Linile Kijun-sen și Senkou Span B: Linii ale indicatorului Ichimoku transferate de pe cadrul de timp de 4 ore pe cel orar. Acestea sunt linii puternice.
- Niveluri Extreme (linii roșii subțiri): Linii roșii subțiri unde prețul a avut anterior un rebound. Acestea servesc ca surse de semnale de tranzacționare.
- Linii Galbene: Linii de trend, canale de trend sau orice alte modele tehnice.
- Indicatorul 1 pe Graficele COT: Reprezintă mărimea poziției nete pentru fiecare categorie de traderi.
