Analiză GBP/USD pe 5 minute
Miercuri, perechea valutară GBP/USD s-a prăbușit fără vreun motiv aparent. Nu a existat nicio știre importantă nici în Marea Britanie, nici în SUA care ar fi putut declanșa o scădere de aproape 200 de puncte în valoarea lirei sterline. Totuși, din punct de vedere tehnic, prețul s-a corectat perfect până la linia Senkou Span B după un avânt puternic, așa cum se poate vedea pe cadrul de timp de 4 ore. Deoarece nu au existat motive aparente pentru colapsul monedei britanice și cu siguranță nici pentru creșterea dolarului, credem că market makerii au executat o manipulare menită să declanșeze stop-loss-urile în rândul traderilor. Din nou, nu au fost motive valide pentru o asemenea cădere.
Desigur, orice mișcare de piață poate fi explicată ulterior. Dar acest caz este diferit. Săptămâna trecută și această săptămână, atât Jerome Powell, cât și Andrew Bailey au susținut mai multe discursuri; totuși, miercuri nu au fost discursuri importante care să fi avut un impact semnificativ asupra perechii GBP/USD. Prin urmare, încercarea de a explica prăbușirea citând discursuri ale băncilor centrale este doar o dorință nerealistă.
Suntem în continuare de părere că lira sterlină va continua să crească bazându-ne doar pe un singur factor—declinul dolarului. Desigur, dacă fundalul fundamental global începe să se modifice în favoarea monedei americane, trendul ascendent de cinci luni ar putea ajunge la sfârșit. Dar în momentul de față, nu vedem semne de inversare. Dintr-o perspectivă tehnică, dacă perechea se consolidează sub linia Senkou Span B, ar semnala o corecție descendentă continuă, care este, de asemenea, posibilă.
Pe cadrul de timp de 5 minute, au fost generate trei semnale de tranzacționare. Primul semnal de cumpărare în jurul liniei critice s-a dovedit a fi fals. În acel moment, prețul deja scădea rapid. Credem că aceasta a fost o altă manipulare—piața părea să sugereze că scăderea ar fi minoră și de scurtă durată și că o revenire de la linia Kijun-sen ar încheia-o. Dar în realitate, prețul a continuat să se prăbușească, generând două semnale de vânzare care ar fi putut fi executate ca o singură poziție de vânzare.
Raport COT
Raporturile COT pentru lira sterlină indică faptul că sentimentul traderilor comerciali s-a schimbat constant în ultimii ani. Liniile roșii și albastre, care reprezintă pozițiile nete ale traderilor comerciali și non-comerciali, se intersectează frecvent și, de obicei, rămân aproape de linia zero. În prezent, ele sunt și aproape una de cealaltă, indicând un număr aproximativ egal de poziții de cumpărare și vânzare. Totuși, în ultimul an și jumătate, poziția netă a crescut.
Dolarul continuă să slăbească din cauza politicilor lui Trump, făcând ca cererea pentru lira sterlină în rândul market maker-ilor să fie mai puțin relevantă în momentul de față. Războiul comercial va continua în anumite forme, iar rata cheie a dobânzii a Fed ar putea scădea semnificativ în anii următori — mai mult decât justifică perspectivele economice. Astfel, cererea pentru dolar va scădea oricum. Conform ultimului raport COT privind lira sterlină, grupul "Non-commercial" a închis 6,400 de contracte de cumpărare și 2,000 de contracte de vânzare. Aceasta înseamnă că poziția netă a scăzut cu 8,400 de contracte, dar aceasta nu are practic nicio semnificație.
În 2025, lira a înregistrat o creștere accentuată, dar există un motiv principal — politicile lui Trump. Odată ce acest factor va dispărea, dolarul ar putea începe să își revină. Dar când se va întâmpla asta, este greu de prezis. Trump este doar la începutul președinției sale, iar următorii patru ani ar putea aduce multe șocuri suplimentare.
Analiză GBP/USD pe Graficul de 1 Oră
Pe intervalul orar, perechea GBP/USD a scăzut brusc, dar nu au existat motive fundamentale sau macroeconomice pentru aceasta. În prezent, declinul s-a oprit în jurul liniei Senkou Span B, astfel încât revenirea dolarului s-ar putea să se fi încheiat deja. Lichiditatea pentru cumpărare a fost adunată și tendința de creștere poate să reia. Dacă prețul se consolidează sub linia Senkou Span B, ar indica faptul că jucătorii mari intenționează să împingă perechea mai jos.
Evidențiem următoarele niveluri importante: 1.3212, 1.3288, 1.3358, 1.3439, 1.3489, 1.3537, 1.3615, 1.3741–1.3763, 1.3833, 1.3886. Liniile Senkou Span B (1.3569) și Kijun-sen (1.3674) pot de asemenea servi ca surse de semnale. Un Stop Loss ar trebui să fie setat să nu piardă după ce prețul se mișcă cu 20 de pips în direcția corectă. Rețineți că liniile indicatorului Ichimoku se pot schimba în timpul zilei, ceea ce ar trebui luat în considerare când identificați semnale de tranzacționare.
Joi, în Marea Britanie, va fi publicat doar PMI-ul serviciilor, care este puțin probabil să genereze interes serios. În SUA, totuși, sunt programate date mult mai importante: NonFarm Payrolls, rata șomajului și PMI-ul serviciilor ISM.
Explicații Ilustrații:
- Niveluri de suport și rezistență – linii roșii groase unde mișcarea se poate opri. Acestea nu sunt surse de semnale de tranzacționare.
- Liniile Kijun-sen și Senkou Span B – Acestea sunt linii puternice ale indicatorului Ichimoku transferate pe intervalul orar din cel de 4 ore.
- Niveluri de extrem – linii roșii subțiri de unde prețul s-a întors anterior. Acestea acționează ca surse de semnale de tranzacționare.
- Linii galbene – linii de tendință, canale de tendință și alte modele tehnice.
- Indicatorul COT 1 pe grafice – dimensiunea poziției nete pentru fiecare categorie de traderi.
