Analiza EUR/USD la Intervale de 5 Minute
Miercuri, perechea valutară EUR/USD a continuat să se tranzacționeze în scădere, dar seara a crescut brusc. Din nou, nu au existat motive sau premise clare pentru scăderea perechii. Uniunea Europeană nu a publicat rapoarte importante sau chiar notabile, în timp ce în S.U.A. au fost publicate indicele prețurilor producătorilor (PPI) și cifrele de producție industrială. PPI pentru luna iunie a fost de 0%, dar cu o zi înainte, indicele prețurilor de consum (CPI) a arătat o creștere de 0,3%. După părerea noastră, datele privind inflația de bază sunt ușor mai importante decât indicele prețurilor producătorilor. Producția industrială a crescut cu 0,3%, depășind prognozele mai slabe. Prin urmare, pentru a doua zi la rând, piața a avut motive formale să cumpere dolarul american.
În opinia noastră, contextul fundamental general rămâne astfel încât achizițiile de dolari nu ar trebui să fie luate în considerare. În același timp, am spus de multe ori înainte că piața nu poate vinde dolarul zilnic, continuu. Astfel, ne menținem opinia că perechea EUR/USD trece printr-o corecție pur tehnică. Având în vedere că dolarul a fost într-un picaj liber de cinci luni consecutive, o corecție de 2,5 săptămâni nu este foarte lungă.
Miercuri s-au format două semnale de tranzacționare. În timpul întregii sesiuni de tranzacționare europene, piața doar a părut activă. Mai multe respingeri de la nivelul 1.1615 nu au generat nici măcar o mișcare de 20 de puncte. Totuși, odată ce sesiunea americană s-a deschis, prețurile au început să scadă brusc. Prețul s-a consolidat sub nivelul 1.1615, apoi a confirmat străpungerea printr-o respingere de jos. Prin urmare, traderii ar fi putut deschide poziții scurte. Apoi, s-a întâmplat ceva inexplicabil — perechea a crescut cu 150 de puncte în doar jumătate de oră.
Raport COT
Cel mai recent raport COT este datat pe 8 iulie. După cum se vede clar în ilustrația de mai sus, poziția netă a traderilor non-comerciali a rămas mult timp "bullish." Urșii au câștigat doar temporar superioritatea la sfârșitul anului 2024, dar au pierdut-o rapid. De când Trump a preluat funcția de președinte al SUA, doar dolarul a scăzut. Nu putem afirma cu 100% certitudine că moneda americană va continua să scadă, dar evoluțiile curente din lume sugerează asta.
Încă nu vedem factori fundamentali pentru întărirea euro, însă există un factor puternic care contribuie la declinul dolarului. Tendința globală de scădere persistă, dar contează oare unde s-a mutat prețul în ultimii 16 ani? De îndată ce Trump își va încheia războaiele comerciale, dolarul ar putea începe să crească din nou — dar va încheia Trump acestea? Și când?
În prezent, liniile roșie și albastră s-au intersectat din nou, astfel încât tendința pe piață rămâne bullish. În ultima săptămână de raportare, numărul de poziții long în grupul "Non-commercial" a crescut cu 16.100, în timp ce pozițiile short au crescut cu 3.100. Astfel, poziția netă a crescut cu 13.000 de contracte pe parcursul săptămânii.
Analiza EUR/USD pe interval de o oră
Pe intervalul de timp orar, perechea EUR/USD menține un trend descendent susținut de un canal descendent. Prin urmare, dolarul ar putea continua să se întărească pentru o vreme—această corecție este într-adevăr prelungită. Cu toate acestea, politicile lui Donald Trump rămân neschimbate. Aproape zilnic auzim despre noi sancțiuni, tarife sau amenințări împotriva a jumătate din țările lumii. O străpungere peste canal—și de preferință peste linia Senkou Span B—ar semnaliza o reluare a trendului ascendent care a început la începutul anului.
Pentru 17 iulie, evidențiem următoarele niveluri pentru tranzacționare: 1.1092, 1.1147, 1.1185, 1.1234, 1.1274, 1.1362, 1.1426, 1.1534, 1.1615, 1.1666, 1.1750, 1.1846–1.1857, precum și linia Senkou Span B (1.1748) și linia Kijun-sen (1.1649). Liniile indicatorului Ichimoku pot suferi modificări pe parcursul zilei, așa că acest lucru ar trebui luat în considerare la identificarea semnalelor de tranzacționare. Nu uitați să setați Stop Loss la nivelul de breakeven dacă prețul se mișcă cu 15 pips în direcția dorită. Acest lucru protejează împotriva posibilelor pierderi dacă semnalul se dovedește a fi fals.
Joi, zona euro va publica un raport privind inflația, iar SUA va publica datele privind vânzările cu amănuntul. Ambele rapoarte au o importanță secundară. Datele despre inflație vor fi în a doua estimare, iar piața deja ia în calcul o valoare de 2.3%. Vânzările cu amănuntul sunt mai interesante, comparabile cu producția industrială. Piața ar putea folosi din nou orice pretext formal pentru a vinde perechea EUR/USD.
Explicații Ilustrații:
- Niveluri de suport și rezistență – linii roșii groase unde mișcarea se poate termina. Ele nu sunt surse de semnale de tranzacționare.
- Liniile Kijun-sen și Senkou Span B—Acestea sunt linii puternice ale indicatorului Ichimoku transferate pe intervalul de timp orar de la cel de 4 ore.
- Niveluri de extrem – linii roșii subțiri unde prețul a revenit anterior. Acestea acționează ca surse de semnale de tranzacționare.
- Linii galbene – linii de trend, canale de trend și alte modele tehnice.
- Indicatorul COT 1 pe grafice – mărimea poziției nete pentru fiecare categorie de comercianți.
