Analyse von EUR/USD 5M
Das EUR/USD-Paar war am Mittwoch nahezu unbeweglich. Die Volatilität erreichte absolute Tiefstwerte. Anzumerken ist, dass wir die Bewegungen nach der FOMC-Sitzung nicht berücksichtigen, da einige Zeit vergehen muss, bevor sich der Markt beruhigt. Es ist klar, dass die Volatilität mehrfach unmittelbar nach Bekanntgabe der FOMC-Ergebnisse ansteigt, aber wie kann man das nutzen? Wie handeln Sie Bewegungen, wenn das Paar innerhalb weniger Stunden 3-4 Mal die Richtung ändern kann? Aus diesem Grund glauben wir, dass das Handeln in solchen Zeiträumen keinen Sinn macht. Es ist lediglich ein Weg zu Verlusten.
Außerdem kehrt das Paar oft, nachdem sich der Markt nach der Sitzung der Federal Reserve beruhigt hat, in den gleichen Bereich zurück, in dem es sich vor den Ergebnissen befand. Wichtig für uns ist zu verstehen, aus der Reaktion des Marktes abzuleiten, wie bereit er ist, den zweijährigen Aufwärtstrend fortzusetzen. Erinnern wir uns daran, dass der Markt die geldpolitische Lockerung der Fed seit mindestens Anfang 2024 einkalkuliert, die erst im September begann. Er hat keine Aufmerksamkeit auf die Zinssenkungen der Europäischen Zentralbank gelegt, daher ist es entscheidend zu verstehen, wie lange dieser einzelne Faktor – die Zinssenkungen der Fed – noch eingepreist wird. Darauf müssen wir heute und morgen den Fokus legen.
Trotz des insgesamt niedrigen Volatilitätsbereichs erzeugte der Preis zwei Verkaufssignale um das Niveau von 1,1137. Im Höchstfall bewegte er sich 20 Pips abwärts. Die Signale waren doppelt, daher sollte nur eine Short-Position eröffnet worden sein. Dieser Handel hatte keinen Verlust, aber der maximale Gewinn wäre 20 Pips gewesen. Angesichts der Gesamtvolatilität von 30 Pips ist selbst dieses Ergebnis hervorragend.
COT-Bericht:
Der neueste COT-Bericht stammt vom 10. September. Die obige Abbildung zeigt deutlich, dass die Netto-Position der nicht-kommerziellen Händler seit langem bullish ist. Der Versuch der Bären, die Kontrolle zu übernehmen, scheiterte kläglich. Die Netto-Position der nicht-kommerziellen Händler (rote Linie) ging in der zweiten Hälfte von 2023 und Anfang 2024 zurück, während die kommerziellen Händler (blaue Linie) zulegten. Derzeit erhöhen professionelle Akteure wieder ihre Long-Positionen.
Wir sehen auch weiterhin keine fundamentalen Faktoren, die eine Stärkung des Euro unterstützen. Die technische Analyse zeigt, dass sich der Preis in einer Konsolidierungsphase befindet – mit anderen Worten, in einem Seitwärtstrend. Im wöchentlichen Zeitrahmen ist deutlich zu erkennen, dass das Paar seit Dezember 2022 zwischen den Levels 1.0448 und 1.1274 gehandelt wird. Mit anderen Worten, wir sind von einem siebenmonatigen Seitwärtstrend in einen 18-monatigen übergegangen.
Die roten und blauen Linien divergieren momentan, was darauf hinweist, dass die Long-Positionen im Euro zunehmen. Solche Veränderungen können jedoch keine Grundlage für langfristige Schlussfolgerungen innerhalb eines Seitwärtstrends sein. In der letzten Berichtswoche verringerte sich die Anzahl der Long-Positionen in der nicht-kommerziellen Gruppe um 23.100, während die Anzahl der Short-Positionen um 4.500 fiel. Dementsprechend sank die Netto-Position um 18.600. Trotzdem hat der Euro immer noch das Potenzial, zu fallen.
Analyse von EUR/USD 1H
Im stündlichen Zeitrahmen hat das Paar die reale Chance, seinen grundlosen Aufwärtstrend zu beenden, aber diese Chancen schwinden allmählich. Die Trendlinie wurde zusammen mit der Senkou Span B-Linie durchbrochen. Jetzt wird der globalere Aufwärtstrend wahrscheinlich wieder aufgenommen. Es hat keinen Sinn, die fundamentalen und makroökonomischen Gründe für einen neuen Rückgang des Dollars zu erörtern — sie existieren nicht. Genauer gesagt, der Markt „sieht“ nur die Nachrichten, die ihm sagen, den Dollar zu verkaufen.
Für den 19. September heben wir die folgenden Levels hervor: 1,0658-1,0669, 1,0757, 1,0797, 1,0843, 1,0889, 1,0935, 1,1006, 1,1092, 1,1147, 1,1185, 1,1234, 1,1274, sowie die Senkou Span B-Linie (1,1077) und die Kijun-sen-Linie (1,1075). Die Ichimoku-Indikatorlinien können sich im Laufe des Tages bewegen, daher sollte dies bei der Identifizierung von Handelssignalen berücksichtigt werden. Denken Sie daran, einen Stop Loss zur Gewinnsicherung zu setzen, wenn sich der Preis um 15 Pips in die gewünschte Richtung bewegt hat. Dies schützt Sie vor möglichen Verlusten, falls sich das Signal als falsch herausstellt.
Am Donnerstag sind in der Eurozone keine bedeutenden Ereignisse geplant, und in den USA werden nur die sekundären Arbeitslosenanträge veröffentlicht. Wir glauben, dass die Marktteilnehmer für den größten Teil des Tages unter dem Einfluss der FOMC-Sitzung stehen werden, daher sind volatile Bewegungen im Laufe des Tages möglich. Die Sitzung der Bank of England könnte ebenfalls Bewegungen im EUR/USD-Währungspaar auslösen.
Erklärung der Abbildungen:
Unterstützungs- und Widerstandsniveaus: Dicke rote Linien, in deren Nähe der Trend möglicherweise endet. Sie sind keine Quellen für Handelssignale.
Kijun-sen- und Senkou Span B-Linien: Diese Ichimoku-Indikatorlinien, die vom 4-Stunden-Zeitrahmen auf den stündlichen Chart übertragen wurden, sind starke Linien.
Extreme Levels: Dünne rote Linien, von denen der Preis zuvor abgeprallt ist. Diese liefern Handelssignale.
Gelbe Linien: Trendlinien, Trendkanäle und andere technische Muster.
Indikator 1 auf COT-Charts: Die Nettopositionsgröße für jede Kategorie von Händlern.
