EUR/USD 5-Minuten-Analyse
Das Währungspaar EUR/USD setzte die Aufwärtsbewegung den gesamten Freitag über fort, was einige Verwirrung stiftete. Wie bereits mehrfach erwähnt, ist der Schlüsselfaktor die Aufwärtskorrektur im täglichen Zeitrahmen. Daher ist es völlig logisch, dass EUR/USD weiter steigt. Im Stunden-Chart haben wir einen klaren Aufwärtstrend. Dennoch zeigt die Analyse aller fundamentalen und makroökonomischen Daten der vergangenen Woche, dass der Euro weniger Gründe für einen Anstieg hatte als der Dollar. Dieser Trend hält nun schon seit über einem Jahr an.
Dennoch kann der Dollar nicht unendlich steigen. Letztendlich müssen Händler Gewinne aus Dollarpositionen realisieren, und das Paar selbst muss korrigieren. Dies erklärt die aktuelle Preisbewegung, die nicht mit den jüngsten wirtschaftlichen Ereignissen und Berichten übereinstimmt. Die Aufwärtskorrektur könnte noch eine ganze Weile andauern, und auf dem Stunden-Chart könnten wir noch ein weiteres Dutzend abwechselnder Aufwärts- und Abwärtstrends sehen, bevor die Korrektur abgeschlossen ist.
Am Freitag hatte der Euro legitime Gründe zu steigen. Der BIP-Bericht in der Eurozone übertraf die Prognosen, während die Einzelhandelsumsätze in den USA hinter den Erwartungen zurückblieben. Die Industrieproduktion in den USA stieg stärker als erwartet, doch die ersten beiden Berichte gaben dem Euro dennoch Aufwärtsimpulse.
Unter den Handelssignalen im 5-Minuten-Chart können wir den Durchbruch und den Rückprall vom Niveau 1.0461 hervorheben. Diese Signale überschnitten sich, was bedeutet, dass nur eine Long-Position hätte eröffnet werden sollen. Bis zum Ende des Tages war der Preis um etwa 40 Pips gestiegen, was für Händler ein profitabler Handel hätte sein können.
COT-Bericht
Der aktuelle Commitments of Traders (COT)-Bericht vom 11. Februar zeigt, dass nicht-kommerzielle Händler über einen längeren Zeitraum eine bullische Netto-Position gehalten haben. Allerdings haben nun die Bären die Kontrolle übernommen. Vor drei Monaten gab es einen signifikanten Anstieg der Short-Positionen unter professionellen Händlern, was zu einer negativen Netto-Position führte, die es seit langer Zeit nicht mehr gegeben hat. Diese Verschiebung deutet darauf hin, dass der Euro nun häufiger verkauft als gekauft wird.
Derzeit gibt es keine fundamentalen Faktoren, die die Stärke des Euro unterstützen. Die jüngste Aufwärtsbewegung im wöchentlichen Zeitrahmen ist kaum wahrnehmbar und deutet darauf hin, dass es sich lediglich um einen technischen Rückzug handelt. Der seit 16 Jahren anhaltende Abwärtstrend bleibt intakt, selbst wenn das Paar noch ein paar Wochen lang Korrekturen erfährt.
Aktuell haben sich die roten und blauen Linien im COT-Bericht gekreuzt, was auf eine Veränderung ihrer relativen Positionen hinweist und einen bärischen Trend auf dem Markt signalisiert. In der letzten Berichtsperiode stiegen die Long-Positionen unter nicht-kommerziellen Händlern um 3.000, während die Short-Positionen um 8.800 anstiegen, was zu einer Verringerung der Netto-Position um 5.800 führte.
EUR/USD 1-Stunden-Analyse
Auf dem stündlichen Zeitrahmen endete das Paar einen lokalen Abwärtstrend, durchbrach die abfallende Trendlinie und bildete eine neue Aufwärtstrendlinie. Wir sind weiterhin der Meinung, dass der Abwärtstrend mittelfristig anhalten wird, da die Fed die Zinsen wahrscheinlich nur 1-2 Mal im Jahr 2025 senken wird, was eine deutlich restriktivere Haltung als vom Markt erwartet darstellt. Dennoch könnten wir kurzfristig ein oder zwei weitere Aufwärtstrends beobachten. Der Euro hat immer noch keine starke fundamentale Unterstützung, aber die Korrektur im täglichen Zeitrahmen bleibt zu schwach, um als vollständig betrachtet zu werden.
Für den 17. Februar sind die folgenden Level für den Handel identifiziert: 1.0124, 1.0195, 1.0269, 1.0340-1.0366, 1.0461, 1.0524, 1.0585, 1.0658-1.0669, 1.0757, 1.0797, 1.0843 sowie die Senko Span B Linie (1.0340) und Kijun-sen Linie (1.0403). Die Linien des Ichimoku-Indikators können sich im Tagesverlauf verschieben, was bei der Identifizierung von Handelssignalen berücksichtigt werden sollte. Vergessen Sie nicht, einen Stop-Loss auf Break-even zu setzen, wenn sich der Preis um 15 Pips in die richtige Richtung bewegt, um potenzielle Verluste bei falschen Signalen zu vermeiden.
Am Montag sind keine bedeutenden wirtschaftlichen Ereignisse in der Eurozone oder den USA angesetzt. Infolgedessen könnte die Volatilität extrem gering sein und der Euro wird wahrscheinlich nicht seinen unlogischen Aufwärtstrend fortsetzen.
Erklärungen zur Illustration:
- Unterstützungs- und Widerstandsniveaus (dicke rote Linien): Dicke rote Linien zeigen Bereiche, an denen die Bewegung enden könnte. Bitte beachten Sie, dass diese Linien keine Handelsignale darstellen.
- Kijun-sen und Senkou Span B Linien: Ichimoku-Indikatorlinien, die vom 4-Stunden- auf den stündlichen Zeitrahmen übertragen werden. Das sind starke Linien.
- Extreme Level (dünne rote Linien): Dünne rote Linien, in denen der Preis zuvor zurückgewichen ist. Diese dienen als Quellen für Handelssignale.
- Gelbe Linien: Trendlinien, Trendkanäle oder andere technische Muster.
- Indikator 1 auf COT-Charts: Stellt die Nettopositionsgröße für jede Händlerkategorie dar.
