Der Euro steht weiterhin vor Wachstumsherausforderungen, während das britische Pfund im Verhältnis zum US-Dollar eine starke Position beibehält.
Die gestrigen Verhandlungen zwischen russischen und US-amerikanischen Vertretern waren nicht erfolgreich darin, die starke Nachfrage nach risikobehafteten Vermögenswerten wiederzubeleben. Obwohl sich die Sorgen der Investoren etwas gelegt haben, verhindern der mangelnde Fortschritt bei der Deeskalation der Spannungen um die Ukraine neue Investitionen in risikoreiche Anlagen. Der Markt reagiert auf jede Erklärung von Beamten beider Seiten, und bisher haben diese Erklärungen keinen signifikanten Fortschritt signalisiert. In diesem Umfeld nehmen Investoren und Händler eine abwartende Haltung ein und verlagern ihr Kapital in verlässlichere Instrumente wie Staatsanleihen und Gold.
Heute könnte der Druck auf den Euro zunehmen, insbesondere wenn schwache Daten zum Erzeugerpreisindex in der Eurozone veröffentlicht werden sowie eine negative Prognose der Europäischen Kommission. Andererseits, sollte die Datenlage die Erwartungen übertreffen oder die Europäische Kommission optimistischere wirtschaftliche Aussichten präsentieren, könnte der Euro etwas Unterstützung erhalten und versuchen, einen Teil seiner Verluste wieder wettzumachen. Angesichts der anhaltenden Unsicherheit bezüglich der Energiesituation in Europa und der aggressiven Geldpolitik der Federal Reserve dürfte eine Erholung jedoch begrenzt bleiben.
Was das Pfund betrifft, bleibt die Nachfrage nach der Währung trotz Bedenken hinsichtlich eines möglichen globalen Handelskrieges zwischen den USA und dem Rest der Welt stark. US-Präsident Donald Trump kündigte gestern die mögliche Einführung von Zöllen in Höhe von etwa 25 % auf Importe von Autos, Halbleitern und Arzneimitteln an. Investoren, die das Pfund kaufen, ignorierten diese Aussage weitgehend. Der Optimismus über die britische Währung könnte durch Erwartungen einer Lockerung der Geldpolitik seitens der Bank of England angeheizt werden, dies hängt jedoch von den heutigen Inflationsdaten aus dem Vereinigten Königreich ab. Zu den wichtigen Berichten zählen der Verbraucherpreisindex (CPI), der Kern-CPI und der Erzeugerpreisindex. Nur ein deutlicher Rückgang des Preisdrucks würde der BoE erlauben, die Zinsen weiter zu senken, ohne sich Sorgen machen zu müssen.
Wenn die Daten den Erwartungen der Ökonomen entsprechen, ist die beste Strategie, sich an der Mean Reversion Strategie zu orientieren. Die Momentum Strategie ist vorzuziehen, wenn die Daten die Erwartungen wesentlich übertreffen oder verfehlen.
Momentum-Strategie (bei Austritt):
EUR/USD
Kaufen bei einem Austritt über 1,0470 könnte zu einem Anstieg in Richtung 1,0512 und 1,0554 führen.
Verkaufen bei einem Austritt unter 1,0445 könnte den Euro auf 1,0414 und 1,0376 drücken.
GBP/USD
Kaufen bei einem Austritt über 1,2630 könnte zu einem Anstieg in Richtung 1,2664 und 1,2692 führen.
Verkaufen bei einem Austritt unter 1,2595 könnte einen Rückgang auf 1,2550 und 1,2515 auslösen.
USD/JPY
Kaufen bei einem Austritt über 151,90 könnte den Dollar auf 152,42 und 152,82 treiben.
Verkaufen bei einem Austritt unter 151,70 könnte zu einem Ausverkauf in Richtung 151,35 und 151,05 führen.
Mean Reversion Strategie (bei Rücksetzern):
EUR/USD
Ich werde nach Verkaufsgelegenheiten suchen, nachdem ein erfolgloser Ausbruch über 1,0458 stattgefunden hat und der Kurs wieder unter dieses Niveau fällt.
Ich werde nach Kaufgelegenheiten suchen, nachdem ein erfolgloser Ausbruch über 1,0441 stattgefunden hat und der Kurs zu diesem Niveau zurückkehrt.
GBP/USD
Ich werde nach Verkaufsmöglichkeiten suchen, nachdem ein erfolgloser Ausbruch über 1.2630 erfolgt ist und das Niveau wieder unterschritten wurde.
Ich werde nach Kaufgelegenheiten suchen, nachdem ein erfolgloser Ausbruch über 1.2605 erfolgt ist und das Niveau wieder erreicht wird.
AUD/USD
Ich werde nach Verkaufsmöglichkeiten suchen, wenn der Ausbruch über 0,6379 erfolglos bleibt, und der Kurs auf ein Niveau unterhalb dieses Wertes zurückkehrt.
Ich werde nach Kaufmöglichkeiten suchen, wenn der Ausbruch über 0,6339 erfolglos bleibt, und der Kurs zu diesem Niveau zurückkehrt.
USD/CAD
Ich werde nach Verkaufsmöglichkeiten suchen, nachdem ein erfolgloser Ausbruch über 1,4202 stattgefunden hat und der Kurs wieder unter dieses Niveau fällt.
Ich werde nach Kaufmöglichkeiten suchen, nachdem ein erfolgloser Ausbruch über 1,4169 stattgefunden hat und der Kurs zu diesem Niveau zurückkehrt.
