Die Wellenstruktur auf dem 4-Stunden-Chart für BTC/USD ist ziemlich klar. Nach Abschluss eines fünfwelligen Aufwärtstrends hat der Markt eine Abwärtsphase begonnen, die derzeit als Korrekturwelle erscheint. Basierend darauf erwarte ich nicht, dass Bitcoin in den kommenden Monaten über 110.000 bis 115.000 Dollar steigt.
Der Nachrichtenzyklus hat zuvor das Wachstum von Bitcoin unterstützt, angetrieben durch kontinuierliche institutionelle Investitionen, die Beteiligung staatlicher Stellen und Pensionsfonds. Allerdings haben Trumps politische Maßnahmen Investoren aus dem Markt getrieben, und ein Trend kann nicht unbegrenzt bullisch bleiben. Die Welle, die am 20. Januar begann, sieht nicht wie eine Impulswelle aus, was auf eine komplizierte Korrekturstruktur hinweist, die Monate andauern könnte. Die interne Struktur dieser ersten Welle ist kompliziert und mehrdeutig. Es ist entscheidend, sich daran zu erinnern, dass Wellenanalysen so einfach und klar wie möglich sein sollten, um effektives Trading zu ermöglichen.
In den letzten fünf Tagen ist BTC/USD um 12.000 Dollar gefallen. Auch wenn dies bedeutend erscheinen mag, ist ein täglicher Rückgang von 2.500 Dollar für Bitcoin nicht besonders extrem. Bitcoin fällt jedoch seit zwei Monaten, was bemerkenswert mit der Rückkehr von Donald Trump an die Macht in den USA zusammenfällt. Es ist unrealistisch zu erwarten, dass Bitcoin in den nächsten vier Jahren weiter fällt, jedoch fehlt es den Marktteilnehmern an Optimismus bezüglich der Narrative von der "globalen Kryptowährungskapitale".
Trump mag über die Schaffung eines Nationalen Kryptowährungsreserves sprechen, über Lockerungen von Regulierungen und die Unterstützung des Kryptosektors, aber der Markt braucht konkrete Maßnahmen und echte Verbesserungen. Außerdem ist selbst bei positiven Veränderungen der Trend nicht immer bullisch.
Derzeit hat die aktuelle Abwärtswelle eine fünfwellige Struktur angenommen, was darauf hindeutet, dass sie sich ihrem Ende nähern könnte oder bei etwa 76.000 Dollar enden könnte, was einer 161,8% Fibonacci-Retracement entspricht. Sollte diese Annahme zutreffen, könnte von den aktuellen Niveaus ein neuer Satz bullischer Wellen (oder eine einzelne Korrekturwelle) beginnen. Ich gehe davon aus, dass die Kursentwicklung vom 20. Januar bis heute eine globale "A"-Welle eines größeren Trendabschnitts darstellt. Dies bedeutet, dass der Rückgang von Bitcoin noch nicht vorbei ist, aber möglicherweise pausiert, bevor er später wieder aufgenommen wird.
Wichtige Punkte
Basierend auf meiner BTC/USD-Analyse komme ich zu dem Schluss, dass die aktuelle bullische Phase beendet ist. Der Markt befindet sich nun in einer komplexen, mehrmonatigen Korrektur. Ich habe zuvor davon abgeraten, Bitcoin zu kaufen, und rate weiterhin von Long-Positionen ab. Ein Rückgang unter das Tief von Welle 4 signalisiert die Bildung eines breiteren Abwärtstrends, der wahrscheinlich korrektiver Natur ist.
Daher bleibt die beste Herangehensweise, nach Verkaufsmöglichkeiten zu suchen. Bitcoin könnte auf 76.000 Dollar (161,8% Fibonacci) und möglicherweise 68.000 Dollar (200% Fibonacci) in den kommenden Wochen fallen. Allerdings ist auch ein kurzfristiger korrektiver Rückschlag möglich, der neue Möglichkeiten bietet, Bitcoin zu shorten.
Auf höheren Zeitebenen hat Bitcoin einen fünfwelligen bullischen Zyklus abgeschlossen, und wir erleben nun entweder die Bildung einer korrektiven bärischen Phase oder eines vollwertigen Abwärtstrends.
Grundprinzipien meiner Analyse
- Wellenstrukturen sollten einfach und klar sein. Komplizierte Strukturen sind schwer zu handeln und erfordern oft Anpassungen.
- Bei Unsicherheiten am Markt ist es besser, draußen zu bleiben.
- Keine Marktrichtung ist jemals zu 100% sicher. Verwenden Sie immer Stop-Loss-Orders für das Risikomanagement.
- Wellenanalysen sollten durch andere Analysemethoden und Handelsstrategien ergänzt werden.
