GBP/USD 5-Minuten-Analyse
Das Währungspaar GBP/USD setzte am Donnerstag seine Aufwärtsbewegung fort, die bereits am Montag begonnen hatte. Praktisch ohne Pausen stieg das britische Pfund in nur vier Tagen um 350 Pips. Und wer könnte sagen, dass dieser letzte Rückgang des US-Dollars unverdient ist?
Wir haben wiederholt darauf hingewiesen, dass der globale Grund für den Rückgang des Dollars nicht die täglichen widersprüchlichen Erklärungen und bizarren Handlungen von Donald Trump sind, sondern der Handelskrieg, der vor drei Monaten begonnen hat und keine Anzeichen eines Endes zeigt. Neben dem Handelskrieg gibt es unzählige andere Faktoren und Ereignisse, die die Marktteilnehmer dazu veranlassen, einen großen Bogen um den US-Dollar zu machen. Diese Ereignisse lassen sich buchstäblich endlos aufzählen.
Es geht jedoch nicht nur um fundamentale Ereignisse. Gestern beispielsweise fügte der makroökonomische Hintergrund dem Dollar weitere Schwierigkeiten hinzu. Die US-Wirtschaft schrumpfte im ersten Quartal um 0,5 %, verglichen mit der ursprünglichen Schätzung von -0,3 % und der zweiten Schätzung von -0,2 %. Damit kann Trump das erste Quartal seiner neuen Präsidentschaft getrost in die Spalte "aktive Verluste" eintragen. Der US-Präsident macht bereits Jerome Powell für potenzielle wirtschaftliche Probleme im Jahr 2025 verantwortlich. Während Trump zuvor behauptet hatte, dass der Abschwung nur von kurzer Dauer sein würde, gefolgt von starkem Wachstum und einer glänzenden Zukunft, ziehen weiterhin Wolken über Amerika auf. Andererseits könnte Trump jederzeit behaupten, dass seine Bemerkungen über eine "kurzfristige Rezession" ironisch gemeint waren – ähnlich wie damals, als er sagte, der Russland-Ukraine-Konflikt könnte innerhalb von 24 Stunden beendet werden.
Im 5-Minuten-Zeitrahmen wurden gestern mehrere Signale generiert, aber die letzte Wachstumswelle hatte bereits am Mittwochabend begonnen. Es gab keine Ebenen entlang des Aufwärtspfades des Preises, von denen aus Long-Positionen eröffnet werden konnten. Das britische Pfund hat seit Jahren nicht mehr so hoch gehandelt. Das letzte Mal, dass es sich der Marke von 1,40 USD näherte, war im Jahr 2022 während eines anhaltenden 16-jährigen Abwärtstrends.
COT-Bericht
Die COT-Berichte zum britischen Pfund zeigen, dass sich die Stimmung der kommerziellen Händler in den letzten Jahren häufig verändert hat. Die roten und blauen Linien, die die Netto-Positionen kommerzieller und nicht-kommerzieller Händler darstellen, kreuzen sich häufig und bewegen sich in der Regel nahe Null. Sie verbleiben auch jetzt nahe beieinander, was auf eine annähernd gleiche Anzahl von Long- und Short-Positionen hinweist. In den letzten 18 Monaten hat sich die Netto-Position jedoch nach oben entwickelt.
Der Dollar schwächt sich aufgrund der Politik von Donald Trump weiter ab, daher ist das aktuelle Interesse der Market Maker am Pfund nicht besonders relevant. Wenn der globale Handelskrieg beginnt sich zu entspannen, könnte der US-Dollar die Chance haben, sich zu stärken. Laut dem neuesten Bericht zum britischen Pfund hat die Gruppe der "Nicht-kommerziellen" Händler 7.400 neue Long-Kontrakte eröffnet und 9.000 geschlossen, was zu einem wöchentlichen Nettoanstieg von 16.400 Kontrakten führt – eine bemerkenswerte Veränderung.
Das Pfund ist in letzter Zeit stark gestiegen, aber es ist wichtig, sich daran zu erinnern, dass der Hauptgrund die politische Agenda von Trump ist. Sobald dieser Faktor neutralisiert wird, könnte der Dollar wieder beginnen, an Stärke zu gewinnen – aber niemand weiß, wann das geschehen wird. Der Dollar befindet sich immer noch in den ersten Phasen von Trumps Präsidentschaft. Welche weiteren Schocks erwarten uns in den nächsten vier Jahren?
GBP/USD 1-Stunden-Analyse
Auf dem stündlichen Zeitrahmen durchbrach das GBP/USD-Paar die Trendlinie und überschritt das Niveau von 1,3615, erreichte 1,3741. Einige Tage stagnierte der Markt, da er auf neue negative oder sensationelle Nachrichten aus den USA wartete. Dann wurde der Kauf des Pfunds und der Verkauf des Dollars wieder aufgenommen. Wie wir sehen, ist es nicht immer notwendig, irgendwelche Nachrichten zu haben, damit der Dollar weiter fällt. Und momentan ist nahezu jede Nachricht aus den USA ein Grund, den Dollar zu verkaufen.
Für den 27. Juni heben wir folgende wichtige Niveaus hervor: 1,3212, 1,3288, 1,3358, 1,3439, 1,3489, 1,3537, 1,3615, 1,3741, 1,3833, 1,3886. Die Senkou Span B-Linie (1,3506) und die Kijun-sen-Linie (1,3566) können ebenfalls als Signalquellen dienen. Das Stop-Loss-Niveau wird empfohlen, nach einem Bewegung von 20 Pips in die korrekte Richtung auf den Einstand zu verschieben. Die Ichimoku-Indikatorlinien können sich im Laufe des Tages verschieben und sollten bei der Bestimmung von Handelssignalen berücksichtigt werden.
Am Freitag sind keine geplanten Ereignisse im Vereinigten Königreich vorgesehen, und in den USA werden mehrere Berichte erwartet, die – wie jeder versteht – unwahrscheinlich den aktuellen Trend beeinflussen oder das Bestreben des Marktes ändern, den US-Dollar weiterhin abzustoßen. Höchstens ist eine lokale Marktreaktion möglich.
Illustrationserklärungen:
- Unterstützungs- und Widerstandspreisniveaus – dicke rote Linien, an denen die Bewegung enden kann. Sie sind keine Handelssignalquellen.
- Kijun-sen und Senkou Span B Linien – Dies sind starke Ichimoku-Indikatorlinien, die vom 4-Stunden-Zeitrahmen auf den stündlichen übertragen wurden.
- Extremniveaus – dünne rote Linien, an denen der Preis zuvor abgeprallt ist. Diese wirken als Handelssignalquellen.
- Gelbe Linien – Trendlinien, Trendkanäle und andere technische Muster.
- COT Indikator 1 in den Diagrammen – die Größe der Netto-Position für jede Händlerkategorie.
