GBP/USD 5M Analyse
Das Währungspaar GBP/USD handelte mit geringer Volatilität und bewegte sich hauptsächlich seitwärts. Wie bereits erwähnt, war die letzte Woche besonders interessant in Bezug darauf, wie der Markt verschiedene Ereignisse und Veröffentlichungen interpretierte. Der Markt ignorierte weitgehend wichtige US-amerikanische Makrodaten zur Wirtschaftstätigkeit, Beschäftigung und Arbeitslosigkeit und reagierte stattdessen auf die emotionalen Aussagen der britischen Schatzkanzlerin Rachel Reeves. Wir halten an unserer Ansicht fest, dass der US-Dollar derzeit keine realen Perspektiven für ein starkes Wachstum hat. Nach den Entwicklungen am Freitag und Samstag, die Donald Trump, seine gesetzgeberische Initiative und Elon Musk betrafen, haben sich diese Aussichten noch weiter reduziert.
Der einzige Faktor, der auf eine mögliche Stärkung des Dollars hinweisen könnte, ist die technische Analyse. Auf dem Stundenchart bleibt der Preis unter der kritischen Linie. Er fällt jedoch nicht – er bleibt lediglich unter diesem Referenzpunkt. Tatsächlich ist der Preis in den letzten Tagen der Kijun-sen-Linie näher gekommen und wird sie wahrscheinlich in der kommenden Woche überschreiten, wodurch jegliche verbleibende technische Unterstützung für den Dollar neutralisiert wird. Grundsätzlich und weltweit fehlt es der US-Währung aufgrund bekannter Gründe, die wir seit mehreren Monaten diskutieren, an Nachfrage auf dem Markt.
Überraschenderweise bildete sich am Freitag ein Verkaufssignal. Darüber hinaus bot es den Händlern sogar die Möglichkeit, einen Gewinn zu erzielen. Zu Beginn der europäischen Sitzung prallte das Paar vom Level 1.3674–1.3681 ab und fiel dann um 20–25 Punkte. Händler hätten diese kurzfristige Bewegung mit einer Short-Position nutzen können.
COT-Report
Die COT- (Commitment of Traders-) Berichte für das britische Pfund zeigen, dass sich die Stimmung der kommerziellen Händler in den letzten Jahren erheblich verändert hat. Die roten und blauen Linien, die die Nettopositionen der kommerziellen und nicht-kommerziellen Händler darstellen, kreuzen sich oft und bleiben typischerweise in der Nähe der Nulllinie. Derzeit sind sie nah beieinander, was darauf hindeutet, dass Kauf- und Verkaufsvolumen in etwa gleich sind. Allerdings hat sich die Nettoposition in den letzten 18 Monaten allmählich erhöht.
Der Dollar verliert aufgrund von Donald Trumps Politik weiter an Wert, daher ist die Nachfrage der Marktgestalter nach dem Pfund derzeit nicht besonders relevant. Der Handelskrieg wird voraussichtlich in einer oder anderer Form fortgesetzt, und die Federal Reserve könnte ihren Leitzins aggressiver senken, als es die wirtschaftlichen Fundamentaldaten rechtfertigen würden. Folglich wird die Nachfrage nach dem Dollar voraussichtlich weiter zurückgehen.
Laut dem neuesten COT-Bericht zum britischen Pfund hat die Gruppe der „Nicht-kommerziellen“ 6,4k Kaufpositionen und 2,0k Verkaufspositionen geschlossen. Dies führte zu einer Reduzierung der Nettolongposition um 8,4k während der Berichtswoche — was im breiteren Kontext jedoch von geringer Bedeutung ist.
Im Jahr 2025 wird das Pfund erheblich steigen – der Hauptgrund hierfür ist jedoch Donald Trumps Politik. Sobald dieser Faktor entfällt, könnte der Dollar anfangen, sich zu erholen. Wann das jedoch der Fall sein wird, weiß niemand. Trumps Präsidentschaft hat gerade erst begonnen, und die nächsten vier Jahre könnten viele weitere Störungen bringen.
GBP/USD 1H Analyse
Auf dem Stundenchart erlebte das GBP/USD-Paar am Mittwoch der vergangenen Woche einen starken Rückgang, erholte sich jedoch in den folgenden Sitzungen weitgehend. Dies bedeutet, dass das britische Pfund insgesamt sehr wenig verloren hat und sich in der kommenden Woche wahrscheinlich erholen wird. Um dies zu tun, muss es die kritische Linie übersteigen. Der Preis konnte sich auch nicht unterhalb der Senkou Span B-Linie festsetzen, weshalb wir derzeit keinen Grund sehen, den Aufwärtstrend als gebrochen zu betrachten.
Wichtige Handelslevels für den 7. Juli:
Unterstützungs- und Widerstandsniveaus:1.3212, 1.3288, 1.3358, 1.3439, 1.3489, 1.3537, 1.3615, 1.3741–1.3763, 1.3833, 1.3886.
Ichimoku-Indikatorlinien: Senkou Span B (1.3569) und Kijun-sen (1.3674) können ebenfalls als Signalniveaus dienen.
Ein Stop-Loss sollte auf den Break-even-Punkt verschoben werden, sobald sich der Preis 20 Punkte in die richtige Richtung bewegt. Die Ichimoku-Linien können sich im Laufe des Tages verschieben, was bei der Identifizierung von Handelssignalen berücksichtigt werden sollte.
Am Montag sind weder im Vereinigten Königreich noch in den USA signifikante wirtschaftliche Ereignisse geplant. Daher könnte der Handel mit geringer Volatilität heute anhalten. Vergessen Sie jedoch nicht die Entwicklungen vom Freitag und Samstag, die sich noch in den Montagscharts widerspiegeln könnten.
Chartlegende und Notationen:
- Dicke rote Linien – Unterstützungs-/Widerstandsniveaus, an denen der Preis zum Stillstand kommen könnte. Diese sind keine direkten Signalquellen.
- Kijun-sen- und Senkou Span B-Linien – Ichimoku-Indikatorlinien, die vom 4-Stunden- auf den 1-Stunden-Zeitrahmen übertragen wurden. Gelten als starke Niveaus.
- Dünne rote Linien – Lokale Extrempunkte, an denen der Preis zuvor abgeprallt ist. Diese fungieren als Signalquellen.
- Gelbe Linien – Trendlinien, Kanäle und andere technische Muster.
- COT-Indikator 1 – zeigt die Nettopositionsgröße jeder Händlerkategorie.
