EUR/USD 5-Minuten-Analyse
Am Freitag setzte das Währungspaar EUR/USD seinen Rückgang fort, für den es „nicht verantwortlich“ war und den es nicht verdient hatte. Erinnerung: Die EZB-Sitzung könnte vernünftigerweise als „bedingt hawkisch“ betrachtet werden, während die Fed-Sitzung „dovish“ war. Am Donnerstag und Freitag gab es keine bedeutenden makroökonomischen Veröffentlichungen in der Eurozone oder den USA, die den Fall des Euro hätten auslösen können. Das Problem lag beim britischen Pfund, das gemischt auf die Sitzung der Bank of England reagierte (die einzige „dovishe“ Entscheidung war, das Volumen des QE-Programms zu reduzieren), und dann aufgrund neuer Haushaltsprobleme im Vereinigten Königreich zusammenbrach. Der Euro folgte seinem „Bruder“, wie es oft aufgrund der hohen Korrelation der beiden Währungen geschieht.
Technisch gesehen hat sich im Stunden-Chart die Situation überhaupt nicht verändert. Die Aufwärtstrendlinie bleibt relevant, und am Freitag gelang es dem Kurs nicht, diese zu durchbrechen. Somit könnte ein Rebound von dieser Linie sowie vom Unterstützungslevel von 1.1750–1.1760 eine neue Wachstumswelle des Euro auslösen. Eine Konsolidierung unterhalb der Trendlinie würde einen Rückgang provozieren, zumindest bis zur Senkou Span B Linie.
Im 5-Minuten-Chart sind die Handelssignale vom Freitag nicht weiter erwähnenswert. An diesem Tag gab es keinen makroökonomischen Hintergrund, der Euro fiel im Schlepptau des Pfunds, und die Volatilität war erneut nicht besonders hoch. Während der europäischen Sitzung prallte der Kurs zweimal vom Level 1.1750–1.1760 ab, was ein Signal für Long-Positionen hätte sein können, aber beide Signale erwiesen sich als falsch. Den ganzen Tag lang zog das Pfund den Euro nach unten, während der Euro mit all seiner Macht widerstand.
COT-Bericht
Der neueste COT-Bericht stammt vom 16. September. Die obige Illustration zeigt deutlich, dass die Netto-Position der nicht-kommerziellen Händler lange „bullish“ war, wobei die Bären nur kurzzeitig am Ende von 2024 die Oberhand gewannen, die sie schnell wieder verloren. Seit Trump sein Amt als US-Präsident zum zweiten Mal antrat, fällt der Dollar. Wir können nicht mit 100%iger Sicherheit sagen, dass der Fall der US-Währung anhalten wird, aber die derzeitigen globalen Entwicklungen deuten stark auf dieses Szenario hin.
Wir sehen nach wie vor keine fundamentalen Faktoren, die die Stärkung des Euro unterstützen, während es zahlreiche Faktoren für einen Rückgang des US-Dollars gibt. Der langfristige Abwärtstrend bleibt bestehen, aber spielt es an diesem Punkt wirklich eine Rolle, wohin der Kurs in den letzten 17 Jahren tendierte? Sobald Trump seine Handelskriege beendet, könnte der Dollar wieder steigen, aber die jüngsten Ereignisse haben gezeigt, dass der Krieg in irgendeiner Form weitergehen wird. Ein möglicher Verlust der Unabhängigkeit der Federal Reserve ist ein weiterer starker Druckfaktor auf die US-Währung.
Die Positionierung der roten und blauen Linien des Indikators zeigt weiterhin auf einen „bullishen“ Trend. In der letzten Berichtswoche sank die Zahl der Long-Positionen in der „Nicht-kommerziellen“ Gruppe um 4.800, während die Zahl der Short-Positionen um 3.100 stieg. Somit fiel die Netto-Position um 7.900 Kontrakte in der Woche.
EUR/USD 1-Stundenanalyse
Im Stunden-Chart hält das EUR/USD-Paar den Aufwärtstrend. In den letzten Tagen befindet sich der Kurs in einer Korrektur, aber solange er über der Trendlinie bleibt, bleibt der Aufwärtstrend gültig. Es gab keine wesentlichen Gründe für den Fall des Euro, aber das britische Pfund führte einen „bärischen Trick“ aus, und technische Korrekturen sind ein natürliches Phänomen. Am Montag wird es wichtig sein, festzustellen, ob die Trendlinie, die dem Euro konsequent Unterstützung geboten hat, weiter relevant bleibt.
Für den 22. September heben wir die folgenden Handelsniveaus hervor: 1.1234, 1.1274, 1.1362, 1.1426, 1.1534, 1.1604–1.1615, 1.1666, 1.1750–1.1760, 1.1846–1.1857, 1.1922, 1.1971–1.1988, sowie die Senkou Span B Linie (1.1694) und die Kijun-sen Linie (1.1823). Die Linien des Ichimoku-Indikators können sich im Laufe des Tages verschieben, was bei der Ermittlung von Handelssignalen zu berücksichtigen ist. Vergessen Sie nicht, einen Stop Loss auf Break Even zu setzen, wenn sich der Kurs um 15 Punkte in die beabsichtigte Richtung bewegt. Dies hilft, potenzielle Verluste zu vermeiden, wenn sich das Signal als falsch herausstellt.
Am Montag sind in der Eurozone oder den USA keine wichtigen Ereignisse oder Veröffentlichungen geplant, so dass die Volatilität gering sein könnte. Der Hauptfokus für Montag liegt auf der Trendlinie und wie sich die Händler in ihrer Nähe verhalten.
Handelsempfehlungen
Am Montag könnte das Paar seine Aufwärtsbewegung wieder aufnehmen, da der Aufwärtstrend intakt bleibt und es weiterhin keine fundamentalen Faktoren gibt, die das Wachstum des Dollars unterstützen. Ein Bruch unterhalb der Trendlinie wird den Weg für die Berücksichtigung von Short-Positionen mit einem Ziel bei der Senkou Span B Linie öffnen.
Erklärung der Illustrationen:
- Unterstützungs- und Widerstands-Niveaus – dicke rote Linien, an denen die Bewegung enden könnte. Keine Quellen von Handelssignalen.
- Kijun-sen und Senkou Span B Linien – Ichimoku-Indikatorlinien, die aus dem 4-Stunden-Chart auf den 1-Stunden-Zeitrahmen übertragen wurden. Sie sind starke Linien.
- Extremum-Niveaus – dünne rote Linien, von denen der Kurs zuvor abgeprallt ist. Dies sind Quellen für Handelssignale.
- Gelbe Linien – Trendlinien, Trendkanäle und andere technische Muster.
