Gestern schlossen die Aktienindizes uneinheitlich. Der S&P 500 stieg um 0,21 %, während der Nasdaq 100 um 0,25 % fiel. Der Dow Jones Industrial Average legte um 1,34 % zu.
Globale Aktienindizes erreichten neue Rekorde, da die Zinssenkung der Federal Reserve in dieser Woche und ihre optimistische Bewertung der US-Wirtschaft die Anlegerstimmung unterstützen. Der MSCI All Country World Index, einer der umfassendsten Indikatoren für den Aktienmarkt, stieg um 0,2 %, nachdem er in der vorherigen Sitzung auf einem historischen Hoch geschlossen hatte.
Auch der S&P 500 erreichte einen neuen Wochenhöchststand, während der Volatilitätsindex (VIX) auf ein Dreimonatstief sank. Der MSCI-Asien-Aktienindex stieg um 1,3 % und näherte sich seinem höchsten Stand seit einem Monat. Die Rendite für 10-jährige Staatsanleihen blieb stabil, nachdem sie am Donnerstag leicht angestiegen war, als Daten zeigten, dass die Erstanträge auf Arbeitslosenunterstützung in den USA für die Woche bis zum 6. Dezember stärker gestiegen waren als erwartet.
Die positive Stimmung wird voraussichtlich bis zum Jahresende anhalten. Mit sinkenden Zinssätzen, der anstehenden Ernennung eines neuen Fed-Vorsitzenden und steigenden Gewinnen scheint der Bullenmarkt bis 2026 fortzudauern. Da mehr Unternehmen auf KI setzen, wird erwartet, dass die Teilnahme an diesem Sektor breiter wird und auch Industrien jenseits der Magnificent Seven mitzieht.
Obwohl der S&P 500 am Donnerstag um 0,2 % zulegte, herrschte weiterhin eine gewisse Vorsicht gegenüber Technologieunternehmen. Die Aktien von Broadcom Inc., einem Chiphersteller, der mit Nvidia Corp. um Umsätze im Bereich KI-Computing konkurriert, fielen im späten Handel, nachdem seine Umsatzprognose die hochgesteckten Erwartungen der Anleger nicht erfüllen konnte. Der japanische Topix-Index führte die Gewinne in Asien an und erreichte ein Allzeithoch, wobei der Finanzsektor die höchste Nachfrage erlebte, da davon ausgegangen wird, dass eine Zinserhöhung der Bank of Japan in der nächsten Woche nahezu unvermeidlich ist. Unterdessen fielen chinesische Aktien, nachdem die Führung des Landes signalisiert hatte, dass sie die wirtschaftliche Unterstützung beibehalten, jedoch im nächsten Jahr keine zusätzlichen Konjunkturmaßnahmen ergreifen würde.
Es ist erwähnenswert, dass Fed-Vorsitzender Jerome Powell am Mittwoch bei der Ankündigung der dritten Zinssenkung in Folge Optimismus in Bezug auf die Stärkung der US-Wirtschaft zum Ausdruck brachte, da der inflationäre Einfluss der Zölle nachlässt. Während die Beamten nur eine Zinssenkung im Jahr 2026 prognostizierten, tendieren die Händler immer noch eher zu zwei.
Auf den Rohstoffmärkten erreichte Kupfer am Freitag ein neues Rekordniveau. Die meisten anderen Industriemetalle stiegen ebenfalls im Zuge der Entscheidung der Fed. Gold blieb nach drei Tagen mit Gewinnen stabil, und Silber handelte nahe seinem Allzeithoch. Die Ölpreise stiegen vom niedrigsten Schlussniveau seit fast zwei Monaten.
Bezüglich des technischen Bildes des S&P 500 wird die Hauptaufgabe für Käufer heute darin bestehen, das nächste Widerstandsniveau von 6.914 $ zu überwinden. Dies wird dem Index helfen, an Boden zu gewinnen und den Weg für eine potenzielle Rallye zu einem neuen Niveau bei 6.930 $ zu ebnen. Eine weitere Priorität für die Bullen wird es sein, die Kontrolle über die Marke von 6.946 $ zu behaupten, was die Positionen der Käufer stärken würde. Im Falle einer Abwärtsbewegung aufgrund eines verminderten Risikoappetits müssen sich Käufer um 6.896 $ behaupten. Ein Durchbruch unter dieses Niveau würde das Handelsinstrument schnell zurück auf 6.874 $ bringen und den Weg zu 6.854 $ öffnen.
