Analyse von EUR/USD 5M
Das Währungspaar EUR/USD zeigte am Donnerstag und Freitag keine nennenswerten Bewegungen. Beide Tage verliefen mit minimaler Volatilität knapp oberhalb der wichtigen Kijun-sen-Linie. Daher ist es aktuell sogar schwierig zu sagen, welcher Trend sich am Markt herausgebildet hat. Allen Anzeichen auf den höheren Zeitrahmen zufolge ist er aufwärtsgerichtet. Auf dem Stunden-Chart hingegen befindet sich der Kurs unterhalb der Senkou-Span-B-Linie, oberhalb der Kijun-sen-Linie, nicht in einer Seitwärtsrange und ohne Trendlinie. Es wirkt, als würde sich am Markt eine Feder zusammendrücken, die in naher Zukunft „entschnappen“ wird. Und dieser „Schuss“ dürfte vielen Tradern nicht gefallen.
In der vergangenen Woche, einschließlich Freitag, hat der Markt praktisch alle wichtigen Ereignisse ignoriert. Der Nonfarm-Payrolls-Report und die Arbeitslosenquote führten zu einer eher uneindeutigen Reaktion, während der Verbraucherpreisindex komplett ignoriert wurde. Nennenswerte Marktaktivität gab es nur am Montag, nachdem die Meldung über das Verbot für chinesische Banken, in US-Staatsanleihen zu investieren, bekannt wurde. An diesem Tag verlor der Dollar etwa 100 Pips.
Da der Markt aktuell nahezu gar nicht auf makroökonomische Daten reagiert und es keine bedeutenden fundamentalen Ereignisse gibt, bleibt uns nur, die technischen Veränderungen genau zu beobachten. Unserer Einschätzung nach kann in naher Zukunft entweder im Bereich von 1,1830–1,1848 (zusammen mit der Kijun-sen-Linie) oder im Bereich von 1,1907–1,1927 (zusammen mit der Senkou-Span-B-Linie) gehandelt werden. Daraus ergibt sich eine Seitwärtsrange von 1,1830–1,1927.
Auf dem 5-Minuten-Chart bildeten sich am Freitag zwei Handelssignale. Der Kurs prallte zweimal von der Kijun-sen-Linie nach oben ab und bot den Tradern jeweils die Möglichkeit, Long-Positionen zu eröffnen. In beiden Fällen stieg der Kurs um etwa 20–25 Pips. Verluste konnten aus diesen Trades somit nicht entstehen, aber Gewinne zu realisieren war dennoch eher schwierig.
COT-Report
Der letzte COT‑Report ist auf den 10. Februar datiert. Die Darstellung im Wochen‑Timeframe zeigt deutlich, dass die Netto-Position der nicht-kommerziellen Trader weiterhin „bullish“ ist. Seitdem Trump zum zweiten Mal das Amt des US-Präsidenten übernommen hat, fällt ausschließlich der Dollar. Es lässt sich nicht mit 100%iger Sicherheit sagen, dass die Schwächephase der US‑Währung anhalten wird, doch die aktuellen weltweiten Entwicklungen deuten auf diese Möglichkeit hin.
Wir sehen nach wie vor keine fundamentalen Faktoren, die den Euro stützen würden, doch es gibt genügend Gründe für einen Rückgang des US‑Dollars. Der globale Abwärtstrend ist weiterhin intakt, doch entscheidend ist jetzt, wohin sich der Kurs in den vergangenen 18 Jahren bewegt hat. In den letzten drei Jahren hat sich ein neuer Aufwärtstrend herausgebildet, und die globale Abwärtstrendlinie wurde nach oben durchbrochen. Damit ist der Weg nach oben grundsätzlich frei.
Die roten und blauen Linien des Indikators signalisieren weiterhin die Fortsetzung des „bullishen“ Trends. In der vergangenen Berichtswoche stieg die Anzahl der Long-Positionen in der Gruppe der „Non-commercial“ Trader um 16.400 Kontrakte, während die Zahl der Short-Positionen um 500 Kontrakte zurückging. Entsprechend erhöhte sich die Netto-Position im Wochenverlauf um weitere 16.900 Kontrakte.
Analyse von EUR/USD im 1H-Chart
Im Stundenchart bleibt das Währungspaar EUR/USD unterhalb der Senkou-Span-B-Linie, was seinen Aufwärtsvorstoß bremst. Das Paar hat zu Jahresbeginn den seitwärts gerichteten Kanal von 1,1400–1,1830 verlassen, in dem es sieben Monate verbracht hat, und damit den Aufwärtstrend offiziell wieder aufgenommen. Um den Aufwärtstrend im Stundenchart technisch wiederherzustellen, muss sich der Kurs nun oberhalb der Senkou-Span-B-Linie festigen. In naher Zukunft könnte der Handel zwischen den Marken 1,1830 und 1,1927 stattfinden.
Für den 16. Februar heben wir die folgenden Handelsmarken hervor: 1,1362, 1,1426, 1,1542, 1,1604–1,1615, 1,1657–1,1666, 1,1750–1,1760, 1,1830–1,1837, 1,1907–1,1922, 1,1971–1,1988, 1,2051, 1,2095 sowie die Senkou-Span-B-Linie (1,1927) und die Kijun-sen-Linie (1,1848). Die Linien des Ichimoku-Indikators können sich im Tagesverlauf verschieben, was bei der Bestimmung von Handelssignalen berücksichtigt werden sollte. Vergessen Sie nicht, den Stop-Loss auf Break-even nachzuziehen, sobald sich der Kurs 15 Pips in die richtige Richtung bewegt. So schützen Sie sich vor möglichen Verlusten, falls sich das Signal als falsch erweist.
Am Montag steht in der Europäischen Union die Veröffentlichung der Industrieproduktionszahlen an, während der US-Kalender leer ist. Höchstwahrscheinlich erwartet uns ein weiterer „langweiliger Montag“ mit Bewegungen innerhalb der Seitwärtsrange von 1,1830–1,1927.
Handelsempfehlungen:
Am Montag können Trader aus dem Bereich 1,1907–1,1927 oder aus dem Bereich 1,1830–1,1848 heraus handeln. Neue Long-Positionen werden relevant, wenn sich der Kurs oberhalb von 1,1907–1,1927 mit Ziel 1,1971–1,1988 etabliert. Short-Positionen können bei einem Abprall vom Bereich 1,1907–1,1927 mit Ziel 1,1848 in Betracht gezogen werden.
Erläuterungen zu den Abbildungen:
Unterstützungs- und Widerstandspreisniveaus – dicke rote Linien, an denen die Bewegung enden kann. Sie sind keine Quellen für Handelssignale.
Kijun-sen- und Senkou-Span-B-Linien – Linien des Ichimoku-Indikators, die vom 4-Stunden-Chart auf den Stundenchart übertragen wurden. Es handelt sich um starke Linien.
Extremniveaus – dünne rote Linien, von denen der Kurs zuvor abgeprallt ist. Sie sind Quellen für Handelssignale.
Gelbe Linien – Trendlinien, Trendkanäle und sonstige technische Formationen.
Indikator 1 in den COT-Charts – die Größe der Nettoposition jeder Händlerkategorie.
