Im Stundenchart stieg GBP/USD am Dienstag bis zum 100,0 %-Korrekturlevel bei 1,3272 und prallte von dort nach unten ab. Damit erfolgte eine Umkehr zugunsten der US-Währung, und der Rückgang könnte sich in Richtung der Unterstützungszone bei 1,3164–1,3177 fortsetzen. Eine Konsolidierung oberhalb von 1,3272 würde es den Tradern ermöglichen, mit einer weiteren Aufwärtsbewegung in Richtung des 76,4 %-Fibonacci-Levels bei 1,3368 zu rechnen.
Die Marktsituation bleibt klar bärisch. Die letzte abgeschlossene Aufwärtswelle konnte das vorherige Hoch nicht durchbrechen, während die letzte Abwärtswelle (die sich noch ausbildet) das vorherige Tief unterschritten hat. Damit behalten die Bären weiterhin die Initiative. Die restriktivere geldpolitische Ausrichtung des FOMC und der von Kevin Warsh vermittelte hawkishe Ausblick haben die Position des Dollars deutlich gestärkt. Ein Bruch des aktuellen Trends ist nun nur noch oberhalb von 1,3567 oder nach der Ausbildung von zwei Aufwärtswellen möglich.
Am Dienstag gab es zwar keinen nennenswerten Nachrichtenhintergrund, doch die Bullen fanden dennoch die Kraft, das Pfund zumindest bis 1,3272 zu treiben. Allerdings endeten die Angriffe der Bullen in der Nähe dieses Niveaus. Damit ist heute und bis zum Ende der Woche mit einem erneuten Rückgang des Paares zu rechnen. Heute Abend werden die FOMC Minutes veröffentlicht, die durchaus neue Angriffe der Bären auslösen könnten. Ich erinnere daran, dass die letzte Fed-Sitzung mit einer hawkishen Entscheidung endete, sodass sich diese Straffung der Erwartungen der FOMC-Notenbanker mit hoher Wahrscheinlichkeit auch in den Minutes widerspiegeln wird. Händler brauchten im vergangenen Monat keine besonderen Gründe, um den Dollar zu kaufen, daher könnten schon die Fed Minutes einen weiteren Anstieg des Dollars auslösen, obwohl dieses Dokument in der Regel Informationen enthält, die dem Markt bereits seit einiger Zeit bekannt sind. Der Nachrichtenhintergrund bleibt bis zum Wochenschluss schwach, sodass es für die Bullen doppelt so schwer sein wird, eine Attacke zu starten. Wenn ihnen dies nicht gelungen ist, als die Nachrichten den Euro und das Pfund unterstützt haben, sind ihre Chancen jetzt noch geringer. Die einzige Chance der Bullen besteht darin, dass die Bären sich zurückziehen. Sollten die Bären zu dem Schluss kommen, dass eine weitere Aufwertung des Dollars unwahrscheinlich ist, werden sie beginnen, ihre Short-Positionen zu schließen.
Im 4-Stunden-Chart drehte GBP/USD zugunsten des Pfunds, nachdem sich eine weitere bullische Divergenz im CCI-Indikator gebildet hatte und das Paar zum 76,4-%-Korrekturlevel bei 1,3277 zurückkehrte. Ein Rückprall von diesem Level würde den US-Dollar begünstigen und eine Fortsetzung der Abwärtsbewegung in Richtung des 100,0-%-Korrekturlevels bei 1,3159 unterstützen. Eine Konsolidierung oberhalb von 1,3277 würde es den Tradern ermöglichen, mit weiterem Wachstum in Richtung 1,3348 zu rechnen. Eine bearische Divergenz hat sich im CCI-Indikator gebildet und fällt mit dem Rückprall von 1,3277 zusammen.
Commitments of Traders (COT) Report:
Die Stimmung der Händlerkategorie „Non-commercial“ ist in der letzten Berichtsperiode noch bärischer geworden. Die Anzahl der von Spekulanten gehaltenen Long-Positionen verringerte sich bereits die fünfte Woche in Folge, diesmal um 13.059 Kontrakte, während die Zahl der Short-Positionen nur um 4.552 zurückging. Die Differenz zwischen Long- und Short-Positionen liegt derzeit bei etwa 41.000 gegenüber 132.000. Der Vorteil der Bären nimmt damit erneut zu. Zuvor war die Dominanz der Bären unstrittig, doch inzwischen ist dies aufgrund der veränderten Nachrichtenlage in den vergangenen Monaten nicht mehr so eindeutig.
Ich glaube weiterhin nicht an einen übergeordneten Abwärtstrend für das Pfund, doch kurzfristig wird alles von Trumps Handelspolitik, der Geldpolitik der Fed und der Bank of England sowie von Dauer, Ausmaß und Folgen des Kriegs im Nahen Osten abhängen. In den letzten Monaten hat sich der Markt eher auf ein Szenario des Friedens eingestellt, doch die Verhandlungen zwischen Iran und den Vereinigten Staaten sind gescheitert, noch bevor sie richtig begonnen hatten. Und es gibt keine Garantie dafür, dass sie in naher Zukunft wieder aufgenommen werden.
US- und UK-Nachrichtenkalender:
- USA – FOMC-Sitzungsprotokoll (18:00 UTC).
Am 7. Oktober weist der Wirtschaftskalender lediglich ein Ereignis von zweitrangiger Bedeutung auf. Der konjunkturelle Nachrichtenhintergrund wird die Marktstimmung am Mittwoch nicht beeinflussen.
GBP/USD-Prognose und Trading-Tipps:
Ein Verkauf des Währungspaares war nach einem Rückprall von 1,3272 im Stundenchart mit einem Ziel bei 1,3164–1,3177 möglich. Käufe sind heute nach einer Stabilisierung oberhalb von 1,3272 mit einem Ziel bei 1,3368 möglich.
Die Fibonacci-Niveaus sind im Stundenchart von 1,3272–1,3674 und im 4-Stunden-Chart von 1,3158–1,3655 eingezeichnet.
