Trade-Überblick und Tipps für den Handel mit der europäischen Währung
Der Preistest bei 1,1195 erfolgte, als sich der MACD-Indikator bereits weit unter der Nulllinie befand und damit das Abwärtspotenzial des Währungspaars begrenzte. Aus diesem Grund habe ich den Euro nicht verkauft.
Die Woche begann gestern mit einem kurzen Hoffnungsschimmer für den Euro, der sich jedoch als nur von kurzer Dauer erwies. Die Proteste in Frankreich verliefen ruhiger als befürchtet, und die Rohstoffmärkte gaben nach, was dem Paar kurzfristig leichten Auftrieb verlieh. Im Anschluss setzte jedoch nahezu ununterbrochen eine Abwärtsbewegung ein, und auch die europäischen Konjunkturdaten änderten daran nichts. Der deutsche Ifo-Bericht zeigte, wie die Unternehmen die aktuelle Lage und die Erwartungen einschätzen. Der Geschäftsklimaindex stieg auf 90,2 und lag damit über der Prognose von 89,8, doch die Einschätzung der aktuellen Lage verschlechterte sich auf 88,8 – belastet durch hohe Energiekosten, die die Kostenbasis der Unternehmen drücken. Diese Divergenz – Optimismus bei den Erwartungen bei gleichzeitiger Schwäche in der aktuellen Lage – wirkt für den FX-Markt besorgniserregend. Wenn der Ifo-Index im August bei 88,8 lag und sich anschließend erholt hat, bedeutet der erneute Rückgang in Richtung dieses Niveaus, dass die Erholung weiterhin fragil ist.
Die heutigen europäischen Daten dürften den Markt kaum überraschen. Aus dem Euroraum kommen die Zahlen zur privaten Kreditvergabe im September, die Geldmenge M3 sowie die Arbeitslosenquote in Spanien für das dritte Quartal; die Prognosen liegen weitgehend auf dem Niveau der Vorwerte. Die private Kreditvergabe wird bei 3,1 % erwartet, M3 bei 3,6 % nach 3,5 %, und die Arbeitslosenquote in Spanien bei 9,90 % nach 9,87 %. Die Aussage dieser Zahlen ist einfach: Die Kreditvergabe zeigt, in welchem Umfang Haushalte und Unternehmen sich verschulden; je aktiver die Kreditaufnahme, desto stärker die Konjunktur – hohe Zinsen bremsen jedoch in der Regel die Kreditnachfrage. Im Juli waren die privaten Kredite um 4,1 % nach 3,8 % im Juni gewachsen, und M3 stieg um 3,4 % nach 3,3 % – seither beschleunigt sich die Geldmenge langsam. M3 umfasst Bargeld und Bankeinlagen; die EZB beobachtet diese Größe genau als Hinweis auf den künftigen Inflationsverlauf. Die Arbeitslosenzahlen aus Spanien geben einen Einblick in den Arbeitsmarkt einer der größten Volkswirtschaften der Region, auch wenn der direkte Einfluss auf den FX-Markt begrenzt ist.
Nach dem gestrigen Rückgang, den weder Unterstützung aus dem asiatischen Handel noch eine solide Ifo-Überschrift aufhalten konnten, tut sich der Euro in diesem insgesamt neutralen Umfeld schwer. Die EZB bereitet sich auf ihre Sitzung am 29. Oktober vor, bei der mit einer Pause gerechnet wird, während der Dollar durch Vorsicht der Marktteilnehmer vor der Fed-Entscheidung gestützt wird. Meiner Einschätzung nach wird EUR/USD ohne starke neue Impulse weiter unter Druck bleiben, und diese Daten werden nur den kurzfristigen Tonfall leicht verändern.
Für die Intraday-Strategie werde ich mich stärker auf Szenario Nr. 1 und Nr. 2 stützen.
Szenarien für Käufe
Szenario Nr. 1: Heute ist es möglich, den Euro bei etwa 1,1171 zu kaufen (grüne Linie im Chart) mit dem Ziel eines Anstiegs bis 1,1194. Bei 1,1194 plane ich, aus dem Markt auszusteigen und außerdem den Euro in die Gegenrichtung zu verkaufen, wobei ich von einer Bewegung von 30–35 Pips vom Einstiegspunkt ausgehe. Der Euro kann heute nur bei guten Daten aus dem Euroraum steigen. Wichtig! Vor dem Kauf unbedingt sicherstellen, dass der MACD-Indikator über der Nulllinie liegt und gerade beginnt, sich von dieser nach oben zu bewegen.
Szenario Nr. 2: Ich beabsichtige außerdem, den Euro heute zu kaufen, falls es zu zwei aufeinanderfolgenden Tests von 1,1154 kommt, während sich der MACD-Indikator im überverkauften Bereich befindet. Das wird das Abwärtspotenzial des Währungspaares begrenzen und zu einer Aufwärtskorrektur führen. Es ist dann mit einem Anstieg zu den gegenüberliegenden Niveaus von 1,1171 und 1,1194 zu rechnen.
Szenarien für Verkäufe
Szenario Nr. 1: Ich plane, den Euro zu verkaufen, nachdem er 1,1154 erreicht hat (rote Linie im Chart). Das Ziel liegt bei 1,1135, wo ich beabsichtige, aus dem Markt auszusteigen und sofort in die Gegenrichtung zu kaufen (in Erwartung einer Bewegung von 20–25 Pips von diesem Niveau). Der Druck auf das Paar wird zurückkehren, falls die Daten schwach ausfallen. Wichtig! Vor dem Verkauf unbedingt sicherstellen, dass der MACD-Indikator unter der Nulllinie liegt und gerade beginnt, sich von dieser nach unten zu bewegen.
Szenario Nr. 2: Ich beabsichtige außerdem, den Euro heute zu verkaufen, falls es zu zwei aufeinanderfolgenden Tests von 1,1171 kommt, während sich der MACD-Indikator im überkauften Bereich befindet. Das wird das Aufwärtspotenzial des Währungspaares begrenzen und zu einer Abwärtskorrektur führen. Es ist dann mit einem Rückgang zu den gegenüberliegenden Niveaus von 1,1154 und 1,1135 zu rechnen.
Was im Chart zu sehen ist:
Dünne grüne Linie – Einstiegskurs, zu dem Sie das Instrument kaufen können.
Dicke grüne Linie – ungefährer Kurs, an dem Sie Take Profit platzieren oder Gewinne manuell sichern können, da ein weiterer Anstieg über dieses Niveau hinaus eher unwahrscheinlich ist.
Dünne rote Linie – Einstiegskurs, zu dem Sie das Instrument verkaufen können.
Dicke rote Linie – ungefährer Kurs, an dem Sie Take Profit platzieren oder Gewinne manuell sichern können, da ein weiterer Rückgang unter dieses Niveau hinaus eher unwahrscheinlich ist.
MACD-Indikator. Beim Einstieg in den Markt ist es wichtig, überkaufte und überverkaufte Zonen zu berücksichtigen.
Wichtig. Unerfahrene Forex-Trader sollten bei der Entscheidung über einen Markteinstieg sehr vorsichtig sein. Es ist am besten, vor der Veröffentlichung wichtiger Fundamentaldaten draußen zu bleiben, um nicht in starke Kursschwankungen zu geraten. Wenn Sie sich entscheiden, während Nachrichtenveröffentlichungen zu handeln, platzieren Sie unbedingt Stop-Orders, um Verluste zu begrenzen. Ohne Stop-Orders können Sie Ihr gesamtes Guthaben sehr schnell verlieren, insbesondere wenn Sie kein Money Management einsetzen und mit großen Volumina handeln.
Denken Sie daran: Erfolgreiches Trading erfordert einen klaren Handelsplan, wie im obigen Beispiel. Spontane Handelsentscheidungen, die ausschließlich auf der aktuellen Marktsituation basieren, sind per Definition eine Verluststrategie für einen Intraday-Trader.
