La paire de devises EUR/USD a fluctué à la hausse et à la baisse au cours de la journée précédente. Ce mouvement ne nous surprend pas, car nous avons déjà dit à plusieurs reprises que le mouvement actuel vers le Sud est assez faible et que les corrections et les replis se produisent assez souvent. Il n'y a donc rien de surprenant à ce que l'euro ait d'abord baissé, puis augmenté. Dans l'ensemble, il continue de baisser en toute confiance, mais lentement et calmement.
La journée d'hier nous a montré ce qui était déjà évident pour beaucoup depuis longtemps. L'économie européenne n'a miraculeusement pas encore sombré dans la récession. Les indicateurs du PIB oscillent déjà depuis plusieurs trimestres près des valeurs négatives, mais que peut-on attendre d'eux si la BCE augmente régulièrement ses taux d'intérêt ? De plus, il convient de noter que le PIB traverse des périodes difficiles malgré des taux clés loin d'être les plus élevés. Par exemple, au Royaume-Uni et aux États-Unis, ils sont beaucoup plus élevés. L'économie britannique est également en coma, tandis que l'économie américaine se développe de manière assez vigoureuse, ce qui donne au dollar un atout considérable.
Parlons un peu plus bas des indices d'activité économique, mais en attendant, soulignons que la tendance baissière de la paire se maintient, mais hier, l'indicateur CCI est entré en zone de survente. C'est un signal assez fort pour acheter, donc dans un avenir proche, nous pouvons nous attendre à une correction plus prononcée vers le haut. Surtout que sur le graphique en 24 heures, nous ne voyons toujours pas de franchissement solide du nuage d'Ishimoku. Ainsi, la paire continue de se corriger dans le cadre d'une tendance haussière globale, mais à tout moment, le mouvement principal peut reprendre. Quelles en sont les raisons fondamentales ? À notre avis, il n'y en a pas. Cependant, il convient de se rappeler que le marché des changes n'est pas nécessairement toujours en accord précis avec les fondamentaux et la macroéconomie.
L'économie européenne plonge dans l'abîme.
Le secteur des services dans l'Union européenne et en Allemagne a chuté en dessous de la "ligne de flottaison". Alors que le secteur de la production est en zone d'activité économique négative depuis plus d'un an, le secteur des services est entré dans cette zone seulement en août. Maintenant, les deux secteurs en Allemagne et dans l'UE sont en dessous du niveau clé de 50,0, ce qui n'annonce rien de bon pour l'économie européenne. Par exemple, les indices d'activité économique aux États-Unis ne sont pas non plus au meilleur niveau, mais ils sont tout de même supérieurs à ceux de l'UE ou de l'Allemagne. Nous ne pouvons donc que constater l'évidence : les statistiques américaines sont toujours meilleures que celles de l'Europe.
Il convient de rappeler que la monnaie américaine est en baisse depuis presque un an. Cela signifie que pendant tout ce temps, alors que le taux de la Réserve fédérale augmente plus rapidement et plus fortement et que l'économie américaine semble beaucoup plus stable et confiante que celle de l'Europe. La compréhension de ce fait nous pousse à penser que la monnaie européenne est extrêmement surévaluée et injustifiée. Et sur cette base, nous attendons une nouvelle baisse de la monnaie de l'Union européenne. Cette semaine, il ne nous reste plus qu'à passer les discours de Jérôme Powell et Christine Lagarde. Bien que nous ne pensions pas que les deux fonctionnaires donneront une information importante, le marché peut tout de même s'accrocher à certains indices. Nous pensons que les deux dirigeants peuvent faire allusion à une pause en septembre et si l'un d'entre eux ne le fait pas, cela peut soutenir la monnaie de son pays. Compte tenu de la forte baisse de l'activité économique dans l'Union européenne, nous pensons que la probabilité d'une rhétorique "colombe" de la part de Christine Lagarde est bien plus élevée. Mais la Réserve fédérale est également passée en mode "deux réunions - une hausse", donc Powell est également peu susceptible de parler de la nécessité d'un resserrement rapide, sans avoir vu le rapport sur l'inflation d'août.
La volatilité moyenne de la paire de devises EUR/USD au cours des 5 derniers jours de négociation, au 24 août, est de 65 points et est considérée comme "moyenne". Ainsi, nous prévoyons un mouvement de la paire entre les niveaux 1,0809 et 1,0939 jeudi. Un retournement à la baisse de l'indicateur Heikin Ashi indiquerait une reprise de la tendance à la baisse.
Les niveaux de support les plus proches :
S1 - 1,0803
S2 - 1,0742
S3 - 1,0681
Les niveaux de résistance les plus proches :
R1 - 1,0864
R2 - 1,0925
R3 - 1,0986
Recommandations de trading :
La paire EUR/USD maintient actuellement une tendance à la baisse. Il convient maintenant d'envisager de nouvelles positions courtes avec des objectifs à 1,0803 et 1,0742 en cas de retournement de l'indicateur Heikin Ashi à la baisse ou d'un rebond des prix à partir de la moyenne mobile. Les positions longues peuvent être envisagées en cas de consolidation des prix au-dessus de la ligne de moyenne mobile, avec des objectifs à 1,0939 et 1,0986.
Nous vous recommandons de consulter :
Aperçu de la paire GBP/USD. 24 août. Montagnes russes pour la livre sterling.
Prévisions et signaux de trading pour EUR/USD le 24 août. Rapport COT. Analyse détaillée des mouvements de la paire et des transactions commerciales.
Prévisions et signaux de trading pour GBP/USD le 24 août. Rapport COT. Analyse détaillée des mouvements de la paire et des transactions commerciales.
Explications des illustrations :
Les canaux de régression linéaire - aident à déterminer la tendance actuelle. Si les deux canaux sont dirigés dans la même direction, cela signifie que la tendance est forte en ce moment.
La ligne de moyenne mobile (paramètres 20,0, lissée) - détermine la tendance à court terme et la direction à suivre dans la trading.
Les niveaux de Murray - niveaux cibles pour les mouvements et les corrections.
Les niveaux de volatilité (lignes rouges) - le canal de prix probable dans lequel la paire évoluera au cours des prochaines 24 heures, en fonction des indicateurs de volatilité actuels.
L'indicateur CCI - lorsque celui-ci atteint la zone de survente (en dessous de -250) ou la zone de surachat (au-dessus de +250), cela signifie qu'un retournement de tendance est imminent dans le sens opposé.
