Analyse de l'EUR/USD en 5 minutes
L'EUR/USD a poursuivi sa correction haussière vendredi. Le couple se dirige actuellement vers la ligne Senkou Span B, qui peut être considérée comme une "ligne de tendance". S'il se fixe en dessous, les perspectives d'une tendance baissière demeurent, mais s'il monte au-dessus, la tendance pourrait s'inverser à la hausse. Après une baisse relativement longue (l'euro était en baisse depuis un mois et demi), la correction à la hausse semble logique et inévitable. Cependant, nous ne croyons pas que cela marque la fin du déclin de l'euro. Chaque jour, nous recevons de plus en plus de preuves que la première baisse de taux de la Réserve fédérale aura lieu en juin, ce qui est "seulement" 3 mois plus tard que ce que le marché attendait et a déjà été intégré dans le taux de change actuel du dollar. Par conséquent, nous pensons que la devise américaine devrait continuer à se renforcer.
Le couple a évolué à la hausse et à la baisse vendredi. Les États-Unis ont publié deux rapports, l'un soutenant le dollar et l'autre entraînant une baisse. Notez que la réaction du marché a été assez faible dans les deux cas (pas plus de 25 pips). Cependant, l'Indice des prix à la production a soutenu la devise américaine, tandis que l'Indice de confiance du consommateur de l'Université du Michigan l'a fait baisser.
En ce qui concerne les signaux de trading, il y en avait trois vendredi, mais la volatilité était assez décevante, rendant très difficile de réaliser un profit. Pendant la session européenne, le prix a rebondi sur le niveau de 1,0757 et a augmenté de 15 pips. Pendant la session américaine, le prix s'est installé en dessous du Kijun-sen et a chuté de 10 pips. Ensuite, le prix s'est établi au-dessus de 1,0757, et le couple n'a augmenté que de 20 pips. Ainsi, le problème résidait plus dans la faible volatilité que dans les signaux eux-mêmes. Le premier échange s'est clôturé au point d'entrée avec un Stop Loss, le second avec une petite perte, et le troisième avec un profit d'environ 20 points.
Rapport COT :
Le dernier rapport COT est daté du 13 février. La position nette des traders non-commerciaux est haussière depuis un certain temps. Le nombre de positions longues est bien plus élevé que le nombre de positions courtes. En termes simples, le nombre de positions longues sur le marché est plus important que le nombre de positions courtes. Cependant, en même temps, la position nette des traders non-commerciaux diminue ces derniers mois, tandis que celle des traders commerciaux augmente. Cela indique un basculement vers une tendance baissière, car les spéculateurs accumulent des positions courtes sur l'euro. Nous ne voyons pas de facteurs fondamentaux pouvant soutenir la croissance de l'euro à long terme, tandis que l'analyse technique signale également la formation d'une tendance baissière.
Nous avons déjà attiré votre attention sur le fait que les lignes rouge et bleue se sont considérablement écartées, ce qui précède souvent la fin d'une tendance. Actuellement, ces lignes se rapprochent l'une de l'autre (indiquant un renversement de tendance). Par conséquent, nous pensons que l'euro continuera de baisser. Au cours de la dernière semaine de reporting, le nombre de positions longues pour le groupe non-commercial a augmenté de 8 300, tandis que le nombre de positions courtes a augmenté de 17 700. Par conséquent, la position nette a baissé de 9 400. Le nombre de contrats d'achat est toujours plus élevé que le nombre de contrats de vente chez les traders non-commerciaux de 52 000 (précédemment 63 000). Ainsi, les traders commerciaux continuent de vendre l'euro.
Analyse de l'EUR/USD en 1H
Sur le graphique d'une heure, la tendance à la baisse persiste, même si la paire s'est consolidée au-dessus du Kijun-sen. Selon nous, tous les facteurs actuels suggèrent que le dollar va se renforcer. Par conséquent, nous nous attendons à ce que l'euro baisse. L'objectif le plus proche est la zone de 1,0658-1,0669 et la paire pourrait atteindre cet objectif dans un avenir proche. Nous devons maintenant attendre la fin de la phase corrective et que le prix se rétablisse fermement en dessous de la ligne critique.
Le 19 février, nous mettons en avant les niveaux suivants pour le trading : 1,0530, 1,0581, 1,0658-1,0669, 1,0757, 1,0823, 1,0889, 1,0935, 1,1006, 1,1092, ainsi que les lignes Senkou Span B (1,0810) et Kijun-sen (1,0747). Les lignes de l'indicateur Ichimoku peuvent varier au cours de la journée, il convient donc de les prendre en compte lors de l'identification des signaux de trading. N'oubliez pas de définir un Stop Loss au point mort si le prix a évolué dans la direction souhaitée de 15 pips. Cela vous protégera contre d'éventuelles pertes si le signal s'avère être faux.
Le lundi, il n'y a pas d'événements importants prévus dans l'Union européenne ou aux États-Unis. Pas même de petits événements. Par conséquent, nous nous attendons à une faible volatilité et à des mouvements minimes, quelle que soit la direction. Il est possible que la paire tente d'atteindre la ligne Senkou Span B.
Description du graphique :
Les niveaux de support et de résistance sont des lignes épaisses rouges près desquelles la tendance peut prendre fin. Ils ne fournissent pas de signaux de trading ;
Les lignes Kijun-sen et Senkou Span B sont les lignes de l'indicateur Ichimoku, tracées sur le cadre temporel 1H à partir de celui de 4H. Elles fournissent des signaux de trading ;
Les niveaux extrêmes sont des lignes minces rouges à partir desquelles le prix a rebondi précédemment. Ils fournissent des signaux de trading ;
Les lignes jaunes sont des lignes de tendance, des canaux de tendance et d'autres motifs techniques ;
L'indicateur 1 sur les graphiques COT est la taille nette de position pour chaque catégorie de traders ;
L'indicateur 2 sur les graphiques COT est la taille nette de position pour le groupe Non-commercial.
