Jeudi, la paire EUR/USD a rebondi depuis le niveau correctif de 76,4% (1.0676), s'est retournée en faveur de l'euro et a augmenté jusqu'au niveau de Fibonacci de 61,8% (1.0722). Le rebond à partir de ce niveau a favorisé le dollar américain et a initié une nouvelle baisse vers le niveau de 1.0676. La consolidation de la paire en dessous du niveau de 1.0676 augmentera la probabilité d'une nouvelle diminution vers le prochain niveau correctif à 100,0% - 1.0602. Les baissiers continuent de contrôler la situation.
La situation de la vague reste claire. La dernière vague haussière complétée était très faible et n’a pas réussi à dépasser le pic de la vague précédente. La dernière vague baissière (qui peut encore être incomplète) n’a pas réussi à franchir le point bas de la vague précédente. Ainsi, la tendance « baissière » persiste, mais le premier signe d'un changement de tendance vers une tendance « haussière » pourrait apparaître prochainement. Ce signe serait la rupture du sommet de la dernière vague haussière du 18 juin. Si cela ne se produit pas, j’attends une rupture du niveau de 1.0676 et un autre déclin de l'euro.
Le contexte informationnel de jeudi a joué contre les baissiers et les haussiers du dollar américain. Le PIB américain au premier trimestre a montré une augmentation de 1,4 %. Bien que cette chiffre ait répondu aux attentes des traders, il convient néanmoins de noter le ralentissement significatif du taux de croissance de l'économie américaine par rapport au troisième trimestre de l'année dernière. L'économie américaine ralentit dans le contexte de la politique « faucon » de la Réserve fédérale, qui est peu susceptible de devenir moins « stricte » dans un avenir proche. En même temps, le taux élevé du FOMC est une bonne nouvelle pour le dollar, qui peut continuer à se renforcer sur le marché des changes. Le rapport sur le PIB a eu un impact négatif localisé sur le dollar. Cependant, la politique monétaire de la Fed, qui a causé ce ralentissement de la croissance économique, aura un impact positif à long terme sur la monnaie américaine.
Sur le graphique de 4 heures, la paire a effectué un nouveau retournement en faveur de l'euro après avoir formé une divergence "haussière" dans l'indicateur CCI, suivi d'un autre retournement à la hausse après avoir formé une autre divergence "haussière". Il y a une semaine, le graphique de 4 heures montrait une clôture en dessous de la ligne de tendance, ce qui a changé le sentiment des traders à "baissier". Ainsi, toute divergence "haussière" signale une correction. Sans consolidation en dessous du niveau de 1,0676, des corrections peuvent se reproduire.
Rapport sur les engagements des traders (COT) :
Au cours de la dernière semaine de reporting, les spéculateurs ont fermé 16 233 positions longues et ouvert 19 460 positions courtes. Le sentiment du groupe "Non-commercial" est devenu "baissier" il y a plusieurs semaines et se renforce actuellement. Le nombre total de positions longues détenues par les spéculateurs s'élève désormais à 171 000, tandis que les positions courtes atteignent 163 000. L'écart continue de se réduire.
La situation continuera à évoluer en faveur des baissiers. Je ne vois aucune raison à long terme d'acheter l'euro puisque la BCE a commencé à assouplir sa politique monétaire, ce qui réduira les rendements des dépôts bancaires et des obligations d'État. En Amérique, les rendements resteront élevés pendant au moins plusieurs mois, rendant le dollar plus attractif pour les investisseurs. Le potentiel de déclin de l'euro est significatif, même selon les rapports COT. Si le sentiment "haussier" parmi les grands acteurs persiste et que l'euro chute, où sera l'euro lorsque le sentiment deviendra "baissier"?
Calendrier des nouvelles pour les États-Unis et la zone euro :
Zone euro – Taux de chômage en Allemagne (07:55 UTC).
États-Unis – Indice des prix des dépenses de consommation personnelle de base (12:30 UTC).
États-Unis – Revenus et dépenses personnels (12:30 UTC).
États-Unis – Indice de sentiment des consommateurs de l'Université du Michigan (14:00 UTC).
Le 28 juin, le calendrier économique comprend trois entrées intéressantes aux États-Unis. L'impact du fond d'information sur le sentiment des traders aujourd'hui pourrait être modéré, surtout dans la seconde moitié de la journée.
Prévisions pour EUR/USD et conseils de trading :
Hier, la vente de la paire était possible sur le graphique horaire, en rebondissant du niveau de 1.0722 et en visant 1.0676. La consolidation en dessous de ce niveau permettra de maintenir les ventes avec un objectif de 1.0602. Les achats de l'euro étaient possibles sur le graphique horaire, en rebondissant du niveau de 1.0676 et en visant 1.0722. Cet objectif a été atteint. De nouveaux achats peuvent être envisagés sur un nouveau rebond depuis 1.0676.
Les grilles de niveaux Fibonacci sont construites de 1.0602 à 1.0917 sur le graphique horaire et de 1.0450 à 1.1139 sur le graphique de 4 heures.
