L'euro et la livre sterling connaissent actuellement une faible demande et, malgré des données économiques contrastées des États-Unis vendredi dernier, leur croissance a ralenti. De nombreux traders ont adopté une approche plus prudente car ils n'ont pas reçu les déclarations attendues de la Réserve fédérale concernant les mesures de relance économique.
Une hausse inattendue du chômage aux États-Unis, qui a dépassé les attentes des analystes, a provoqué une baisse du dollar. Cependant, cette baisse n'a pas entraîné un renforcement significatif de la paire EUR/USD, indiquant un manque de confiance des acheteurs de l'euro dans la poursuite de la tendance haussière.
L'augmentation inattendue du chômage a incité les traders à réévaluer leurs attentes quant à la politique future de la Fed. Le marché a commencé à intégrer une probabilité plus élevée de nouvelles baisses de taux d'intérêt, exerçant une pression supplémentaire sur le dollar. Cependant, l'euro n'a pas été en mesure de profiter pleinement de cette situation. Une des raisons de la réaction modérée de l'EUR/USD est la persistance des inquiétudes concernant les perspectives de l'économie européenne. De plus, les investisseurs restent prudents quant aux conséquences potentielles des tensions géopolitiques résultant des guerres commerciales américaines.
Aujourd'hui, les publications de données clés incluent les chiffres de la production industrielle de l'Allemagne, la balance commerciale, et l'indice de confiance des investisseurs Sentix de la zone euro. De bonnes données industrielles pourraient stimuler la demande pour l'euro. Sinon, la correction de l'EUR/USD, qui a commencé après la récente baisse de taux de la Banque centrale européenne, continuera probablement.
Les attentes pour l'industrie allemande restent faibles alors que la crise énergétique et la demande faible continuent de peser sur le secteur manufacturier. Si les chiffres sont inférieurs aux prévisions, l'euro pourrait faire face à une nouvelle vague de ventes. Les données sur la balance commerciale seront également scrutées de près—une diminution des exportations ou une augmentation des importations pourrait signaler une faiblesse de l'économie allemande et renforcer le sentiment négatif à l'égard de l'euro.
Bien que l'indice Sentix soit un indicateur avancé, il a moins de poids dans la situation actuelle par rapport aux données réelles de production industrielle et de commerce. Toutefois, une forte augmentation de l'indice pourrait soutenir l'euro en atténuant la pression de vente.
Si les données correspondent aux attentes des économistes, suivre une stratégie de "Mean Reversion" est recommandé. Une stratégie de Momentum est recommandée si les données sont significativement supérieures ou inférieures aux attentes.
Stratégie de Momentum (en cas de cassure) :
EUR/USD
Acheter au-dessus de 1.0869 pourrait conduire à une hausse vers 1.0901 et 1.0935.
Vendre en-dessous de 1.0827 pourrait faire baisser l'euro à 1.0782 et 1.0749.
GBP/USD
Acheter au-dessus de 1.2940 pourrait conduire à une hausse vers 1.2972 et 1.3006.
Vendre en-dessous de 1.2881 pourrait faire baisser la livre à 1.2846 et 1.2808.
USD/JPY
Acheter au-dessus de 147.85 pourrait conduire à une hausse vers 148.20 et 148.50.
Vendre en-dessous de 147.50 pourrait entraîner une baisse vers 147.20 et 146.70.
Stratégie de Mean Reversion (sur replis) :
EUR/USD
Envisage de vendre après une tentative de rupture infructueuse au-dessus de 1.0843 lorsque le prix retourne en dessous de ce niveau.
Envisage d'acheter après une tentative de rupture infructueuse en dessous de 1.0806 lorsque le prix retourne au-dessus de ce niveau.
GBP/USD
Envisage de vendre après une percée infructueuse au-dessus de 1.2918 lorsque le prix redescend en dessous de ce niveau.
Envisage d'acheter après une percée infructueuse en dessous de 1.2885 lorsque le prix remonte au-dessus de ce niveau.
AUD/USD
Envisager de vendre après une cassure infructueuse au-dessus de 0,6327 lorsque le prix revient en dessous de ce niveau.
Envisager d'acheter après une cassure infructueuse en dessous de 0,6300 lorsque le prix remonte au-dessus de ce niveau.
USD/CAD
Envisage de vendre après une percée infructueuse au-dessus de 1.4386 lorsque le prix revient en dessous de ce niveau.
Envisage d'acheter après une percée infructueuse en dessous de 1.4349 lorsque le prix revient au-dessus de ce niveau.
