Analyse de l’EUR/USD 5M
La paire de devises EUR/USD a entamé la séance de lundi sur une note solide, mais l’a terminée dans le calme. Au cours de la première heure de la nouvelle semaine, la monnaie européenne a gagné environ 40 pips, puis a évolué avec une faible volatilité, principalement à plat, pendant le reste de la journée. On a appris hier qu’un accord entre l’Iran et les États-Unis avait été trouvé, mais sa ratification est prévue pour vendredi à Genève. Il est donc encore trop tôt pour parler de la fin de la guerre et de la réouverture du détroit d’Hormuz. Les traders ont été échaudés à de nombreuses reprises ces derniers mois et réagissent désormais avec prudence, même aux avancées mineures. C’est pour cette raison que nous n’avons pas observé de nette baisse du dollar américain lundi. Le marché doute toujours que l’accord soit effectivement signé. Et s’il l’est, des interrogations subsistent sur le respect de ses clauses dans les jours qui suivront. De plus, même s’il est respecté, il y a des doutes quant au succès des négociations sur la question nucléaire. Pour l’instant, la situation autour du mémorandum d’entente ressemble davantage à une solution temporaire qu’à un arrangement appelé à durer.
D’un point de vue technique, la tendance baissière a été invalidée, le prix ayant franchi les deux lignes de l’indicateur Ichimoku. Si Téhéran et Washington signent bel et bien l’accord cette semaine, la demande pour la devise américaine devrait reculer. Cependant, pour l’instant, les parties ne se sont entendues que sur le texte du document, et tout peut encore arriver d’ici vendredi. L’incertitude demeure, et le marché ne se précipite pas pour vendre le dollar américain, toujours perçu comme une valeur refuge.
Sur l’unité de temps 5 minutes lundi, le prix a généré un signal d’achat en franchissant la zone 1,1573–1,1585. Au cours de la séance, la paire n’a pas réussi à développer une dynamique haussière suffisante pour atteindre la zone de résistance la plus proche. Le profit dégagé par cette opération est resté minime, mais la position peut être conservée tant que le prix reste au-dessus de la ligne Senkou Span B.
Rapport COT
Le dernier rapport COT est daté du 9 juin. L’illustration en unité de temps hebdomadaire montre clairement que la position nette des traders non commerciaux reste « haussière », mais qu’elle a fortement diminué sous l’effet des événements géopolitiques. Ces derniers mois, les traders se sont délestés de la monnaie européenne au profit du dollar américain. Les politiques de Donald Trump n’ont pas changé, mais le dollar a servi pendant un certain temps de « monnaie de réserve ». Cependant, ce processus est peut-être déjà arrivé à son terme.
Nous ne voyons toujours aucun facteur fondamental en faveur d’un renforcement de la monnaie européenne, tandis qu’il existe de nombreux éléments susceptibles d’affaiblir le dollar américain. La guerre au Moyen-Orient a rendu le dollar temporairement très attractif, mais lorsque ce facteur aura atteint sa « date d’expiration », tout reviendra à la normale. Et il se peut que cette expiration ait déjà eu lieu. À long terme, l’euro pourrait tomber jusqu’à 1,08 $ (la ligne de tendance), mais la tendance haussière resterait malgré tout d’actualité. Au cours des derniers mois, la paire ne s’est pas nettement rapprochée de cette ligne.
Le positionnement des lignes rouge et bleue de l’indicateur indique une parité entre acheteurs et vendeurs. Au cours de la dernière semaine de reporting, le nombre de positions longues dans le groupe « Non-commercial » a diminué de 15 900, tandis que le nombre de positions courtes a augmenté de 19 000. Par conséquent, la position nette a reculé de 34 900 contrats sur la semaine.
Analyse de l’EUR/USD en 1H
Sur le graphique horaire, la paire EUR/USD a cassé sa tendance baissière après s’être installée au-dessus de la ligne Senkou Span B. La situation au Moyen-Orient reste tendue, mais une guerre à grande échelle n’a pas repris. Ainsi, il n’existe actuellement aucun facteur en faveur d’une hausse du dollar, et le marché ne se précipite pas pour vendre la devise américaine, car il doute encore de la capacité de Téhéran et de Washington à signer un accord puis à le respecter.
Pour le 16 juin, nous identifions les niveaux de trading suivants : 1,1362, 1,1426, 1,1536-1,1542, 1,1585, 1,1657-1,1666, 1,1750-1,1760, 1,1786, 1,1830-1,1837, 1,1907-1,1922, ainsi que la ligne Senkou Span B (1,1562) et la ligne Kijun-sen (1,1593). Les lignes de l’indicateur Ichimoku peuvent se déplacer au cours de la journée, ce qui doit être pris en compte lors de la détermination des signaux de trading. N’oubliez pas de déplacer votre ordre de stop-loss au point mort si le prix évolue de 15 pips dans la bonne direction. Cela vous protégera de pertes potentielles si le signal se révèle faux.
Mardi, seuls des rapports secondaires doivent être publiés dans l’Union européenne et aux États-Unis, et le marché ne devrait guère y prêter attention. Lundi, les rapports sur la production industrielle dans l’UE et aux États-Unis ont été ignorés. Des événements importants auront lieu tout au long de la semaine, et le marché préfère se concentrer sur ceux-ci.
Recommandations de trading :
Aujourd’hui, les traders peuvent envisager des positions vendeuses visant la zone 1,1536-1,1542 si le prix s’installe sous la zone 1,1585-1,1593. Des positions acheteuses peuvent être ouvertes sur un rebond à partir de la ligne Senkou Span B, avec un objectif à 1,1657-1,1666.
Explications pour les illustrations :
Niveaux de prix de support et de résistance (résistance/support) – lignes rouges épaisses autour desquelles le mouvement peut s’achever. Ils ne sont pas des sources de signaux de trading.
Lignes Kijun-sen et Senkou Span B – lignes de l’indicateur Ichimoku reportées du graphique 4 heures sur le graphique horaire. Ce sont des lignes fortes.
Niveaux extrêmes – fines lignes rouges à partir desquelles le prix a déjà rebondi par le passé. Ils constituent des sources de signaux de trading.
Lignes jaunes – lignes de tendance, canaux de tendance et tout autre motif technique.
Indicateur 1 sur les graphiques COT – taille de la position nette de chaque catégorie de traders.
