EUR/USD 5-Minuten-Analyse
Am Mittwoch kehrte das EUR/USD-Währungspaar problemlos und einfach im Bereich von 1.1604–1.1615 nach oben um, was als die ungefähre untere Grenze des Seitwärtskanals angesehen werden kann, in dem sich das Paar in den letzten drei Wochen befunden hat, und begann, sich aufwärts zu bewegen. Bereits am Vortag hatten wir darauf hingewiesen, dass es keine starken Gründe für eine weitere Abwertung des Euro gab. Selbst am Dienstag waren sie nicht besonders überzeugend. Zur Erinnerung: Am Dienstag fiel der US ISM Manufacturing PMI schwächer als erwartet aus, während der Inflationsbericht der EU für August stärker als prognostiziert ausfiel. Daher hätte der Euro am Dienstag eigentlich steigen statt fallen sollen.
Am Mittwoch wurde ein weiterer ziemlich bedeutender US-Bericht veröffentlicht—JOLTS Job Openings—und dieser kam schwächer als erwartet heraus. Daher war der Rückgang des Dollars am Mittwoch im Grunde gerechtfertigt. Wiederholen wir jedoch: Das Paar befindet sich nun seit drei Wochen in einem Seitwärtsmarkt. Und innerhalb eines Seitwärtsmarktes sind die Bewegungen oft sehr chaotisch und es macht keinen Sinn, nach Logik darin zu suchen.
Auf dem 5-Minuten-Chart konnte man gestern nur die Umkehr vom Bereich 1.1604–1.1615 handeln. In einem Seitwärtsmarkt haben die Linien des Ichimoku-Indikators keine Stärke, und momentan liegen sie auch in der Mitte des Seitwärtskanals (was logisch ist). Während den Händlern sicherlich nicht verboten war, die Umkehrungen im Bereich 1.1660–1.1666 zu handeln, brachten diese Trades keinen Gewinn, im Gegensatz zum Verkaufssignal im Bereich von 1.1604–1.1615.
COT-Bericht
Der neueste COT-Bericht datiert vom 26. August. Wie im obigen Diagramm zu sehen ist, blieb die Netto-Position der nicht-kommerziellen Händler über einen längeren Zeitraum bullisch; Die Bullen gewannen kurzzeitig die Oberhand Ende 2024, verloren diese jedoch schnell wieder. Seit Trump Präsident der USA wurde, ist der Dollar die einzige Währung, die im Wert gesunken ist. Wir können nicht mit 100%iger Sicherheit sagen, dass der US-Dollar weiter fallen wird, aber die aktuellen Entwicklungen auf globaler Ebene scheinen dieses Szenario zu unterstützen.
Wir sehen nach wie vor keine fundamentalen Faktoren, die den Euro stärken würden, während zahlreiche Faktoren bestehen bleiben, die zu einer weiteren Schwächung des Dollars führen könnten. Der globale Abwärtstrend bleibt bestehen, aber was spielt es für eine Rolle, dass der Preis sich in den letzten 17 Jahren bewegt hat? Sobald Trump seine Handelskriege beendet, könnte sich der Dollar erholen, aber die jüngsten Ereignisse zeigen, dass der Krieg wahrscheinlich in der einen oder anderen Form andauern wird. Der mögliche Verlust der Unabhängigkeit der Fed ist ein weiterer bedeutender Druckfaktor für die US-Währung.
Die Positionierung der roten und blauen Linien auf dem Indikator deutet weiterhin auf einen bullischen Trend hin. In der letzten Berichtsperiode stiegen die Long-Positionen der „Nicht-kommerziellen“-Gruppe um 5.700, während die Short-Positionen um 1.300 zunahmen. Dementsprechend erhöhte sich die Netto-Position in der Woche um 4.400 Kontrakte.
EUR/USD 1-Stunden-Analyse
Im Stunden-Chart hat das Währungspaar EUR/USD den ersten Schritt Richtung Bildung eines neuen Aufwärtstrends gemacht, aber seit mehreren Wochen befindet sich der Markt in einem Seitwärtstrend. Die globalen Faktoren, die den Rückgang des Dollars antreiben und die wir ständig diskutieren, sind nicht verschwunden. Wir sehen nach wie vor keine Gründe für ein mittelfristiges Wachstum des Dollars, daher können wir dies nicht vorhersagen.
Für den 4. September heben wir die folgenden Handelsniveaus hervor: 1.1092, 1.1147, 1.1185, 1.1234, 1.1274, 1.1362, 1.1426, 1.1534, 1.1604–1.1615, 1.1666, 1.1750–1.1760, 1.1846–1.1857 sowie die Linien Senkou Span B (1.1660) und Kijun-sen (1.1663). Die Ichimoku-Linien können sich im Laufe des Tages verschieben, was bei der Bestimmung von Handelssignalen berücksichtigt werden sollte. Vergessen Sie nicht, Ihren Stop-Loss auf den Break-even zu setzen, wenn sich der Preis um 15 Pips in Ihre Richtung bewegt – das schützt vor möglichen Verlusten, falls sich das Signal als falsch erweist.
Am Donnerstag wird die Eurozone Verkaufsdaten im Einzelhandel veröffentlichen (keiner der wichtigsten Berichte), während in den USA der wichtige ISM Services PMI veröffentlicht wird. Wir erwarten, dass die Hauptmarktreaktion auf den ISM-Index erfolgt, aber vorerst bleibt der Seitwärtstrend bestehen.
Handelsempfehlungen
Am Donnerstag könnte der Preis weiterhin in Richtung des Bereichs 1.1750–1.1760 gehen, da er sich gestern von 1.1604–1.1615 abprallte. Der ISM Services PMI in den USA könnte die Händlerstimmung beeinflussen, aber dies im Voraus vorherzusagen ist unmöglich.
Erklärungen zur Illustration:
- Unterstützungs- und Widerstandspreisniveaus – dicke rote Linien, an denen die Bewegung enden kann. Sie sind keine Handelsquellensignale.
- Kijun-sen- und Senkou Span B-Linien – Dies sind starke Ichimoku-Indikatorlinien, die aus dem 4-Stunden-Chart auf den Stunden-Chart übertragen wurden.
- Extremum-Niveaus – dünne rote Linien, an denen der Preis zuvor abgeprallt ist. Diese fungieren als Handelsquellensignale.
- Gelbe Linien – Trendlinien, Trendkanäle und andere technische Muster.
- Indikator 1 auf den COT-Diagrammen – die Größe der Nettoposition für jede Händlerkategorie.
