Analyse von EUR/USD – 5-Minuten-Zeitrahmen
Das Währungspaar EUR/USD verzeichnete am Montag praktisch keine Handelsaktivität – buchstäblich. Es gibt Tage, an denen sich der Markt seitwärts bewegt, und dann gibt es Tage, an denen der Markt völlig träge ist. Gestern war einer dieser Tage. Es wurden keine makroökonomischen Berichte veröffentlicht, es gab keine fundamentalen Ereignisse und selbst die neuesten rhetorischen Spitzen von Donald Trump in Richtung China konnten die Handelsaktivität nicht beleben. Händler sind zunehmend gleichgültig gegenüber Äußerungen des US-Präsidenten geworden, nachdem sie erkannt haben, dass Trump seine Meinung so oft ändert wie der Wind. Infolgedessen gab es keinen Grund für Händler, in den Markt einzutreten.
Technisch gesehen bleibt der neue Aufwärtstrend intakt und könnte jederzeit wieder aufgenommen werden. In dieser Woche sind mehrere wichtige makroökonomische Berichte geplant, sodass Händler vernünftigerweise mit einer Trendphase rechnen können. Das Paar handelt weiterhin über den Linien des Ichimoku-Indikators und hat zuvor eine absteigende Trendlinie durchbrochen. Daher erwarten wir weiterhin Wachstum des Paares.
Auf dem 5-Minuten-Zeitrahmen bewegte sich der Preis den ganzen Tag über in einer engen Spanne zwischen der Kijun-sen-Linie und dem Niveau von 1,1666. Die Volatilität überschritt nicht 40 Pips. Es wurden keine gültigen Handelssignale generiert.
COT-Bericht (Commitment of Traders)
Der neueste COT-Bericht datiert vom 23. September. Aufgrund des anhaltenden Shutdowns der US-Regierung wurden keine neueren Berichte veröffentlicht. Wie im obigen Diagramm dargestellt, blieben die Nettopositionen der nicht-kommerziellen Händler über einen längeren Zeitraum bullisch. Die Bären übernahmen nur kurzzeitig die Kontrolle Ende 2024, verloren jedoch schnell ihren Vorteil. Seit Donald Trump seine zweite Amtszeit als Präsident angetreten hat, befindet sich der US-Dollar im Rückgang.
Obwohl wir nicht mit 100%iger Sicherheit sagen können, dass dieser Rückgang anhalten wird, deuten die aktuellen globalen Entwicklungen darauf hin, dass dieses Szenario durchaus plausibel ist. Wir sehen nach wie vor keine grundlegenden Faktoren, die die Stärke des Euro unterstützen würden; es gibt jedoch viele Gründe für die anhaltende Schwäche des US-Dollars. Der langfristige Abwärtstrend des USD bleibt relevant, doch im aktuellen geopolitischen Kontext sind historische Trends der letzten 17 Jahre weniger hilfreich. Falls und wenn Trump seine Handelskriege beendet, könnte der Dollar wieder an Stärke gewinnen, aber die jüngsten Entwicklungen deuten darauf hin, dass diese Konflikte noch lange nicht vorbei sind.
Einer der besorgniserregendsten Faktoren für den USD bleibt die potenzielle Erosion der Unabhängigkeit der Federal Reserve, was zusätzlichen Abwärtsdruck auf den Greenback ausübt.
Die roten und blauen Linien auf dem Indikator deuten weiterhin auf die Fortsetzung eines Aufwärtstrends hin. Während der letzten Berichtswoche sank die Anzahl der Long-Positionen, die von der Gruppe der „Nicht-kommerziellen“ gehalten werden, um 800 Kontrakte, während die Short-Positionen um 2.600 zunahmen. Daher fiel die Nettoposition um 3.400. Diese Zahlen sind jedoch stark veraltet und haben derzeit wenig Gewicht.
Analyse von EUR/USD – 1-Stunden-Zeitrahmen
Auf dem Stundenchart scheint der EUR/USD seinen Abwärtstrend möglicherweise bereits vor zwei Wochen abgeschlossen zu haben. Die Trendlinie, Kijun-sen, der Bereich 1.1604–1.1615, die Zone 1.1657–1.1666 und die Senkou Span B-Linie wurden alle durchbrochen. Daher können wir nun mit Bewegung nur nach oben rechnen. Wir glauben, dass der Euro seit langem eine Aufwärtsbewegung verdient hat, insbesondere jetzt, da alle notwendigen technischen Kriterien erfüllt sind. Dennoch reagiert der Markt nur langsam darauf, obwohl es ausreichend Begründungen dafür gibt.
Handelsniveaus für Dienstag, den 21. Oktober: 1.1234, 1.1274, 1.1362, 1.1426, 1.1534, 1.1604–1.1615, 1.1657–1.1666, 1.1750–1.1760, 1.1846–1.1857, 1.1922, 1.1971–1.1988, sowie das Senkou Span B-Niveau (1.1651) und die Kijun-sen-Linie (1.1635). Beachten Sie, dass sich die Ichimoku-Linien im Laufe des Tages verschieben können und bei der Identifizierung von Signalen in Echtzeit überwacht werden sollten. Außerdem, falls sich der Preis um mindestens 15 Pips in die richtige Richtung bewegt, stellen Sie sicher, dass Sie den Stop Loss auf Breakeven setzen, um gegen potenzielle Fehlsignale zu schützen.
Am Dienstag ist das einzige bemerkenswerte Ereignis in der Eurozone eine weitere Rede der Präsidentin der Europäischen Zentralbank, Christine Lagarde. Dies wird ihr etwa zehnter Auftritt in den letzten Wochen sein. Bis jetzt hat sie nichts Marktrelevantes kommuniziert. Der Wirtschaftskalender der USA bleibt unverändert leer.
Handelsempfehlungen:
Am Dienstag können sich Händler weiterhin auf die Zone 1.1651–1.1666 konzentrieren. Um Long-Positionen mit Ziel auf 1.1750–1.1760 zu eröffnen, warten Sie auf eine Bestätigung eines Ausbruchs über diesem Bereich. Wir empfehlen nicht, das Paar zu shorten, da der Trend sich klar nach oben verschoben hat und es unterhalb zahlreiche Unterstützungsniveaus gibt, die weitere Rückgänge verhindern könnten.
Erklärung der Diagrammelemente:
- Widerstands-/Unterstützungsniveaus – dicke rote Linien: Dies sind Zonen, in denen die Preisbewegung pausieren oder sich umkehren kann; sie generieren selbst keine Handelssignale.
- Kijun-sen und Senkou Span B – Schlüssel-Linien des Ichimoku-Indikators, die vom 4-Stunden-Zeitrahmen auf den Stundenchart übertragen wurden; sie dienen als wichtige Unterstützungs-/Widerstandspunkte.
- Extrempunkte – dünne rote Linien: Frühere Hochs oder Tiefs, von denen sich der Preis historisch abgeprallt hat. Sie können Handelssignale generieren.
- Gelbe Linien – beinhalten Trendlinien, Kanäle und andere technische Chartmuster.
- COT Indikator 1 (auf den Charts): Zeigt die Netto-Positionen nach Händlerkategorien.
