Analyse von GBP/USD – Zeitrahmen 5M
Am Montag blieb das Währungspaar GBP/USD den ganzen Tag über stagnierend. Es gab absolut keine makroökonomischen oder fundamentalen Ereignisse und selbst unter solch ruhigen Bedingungen blieb die Volatilität extrem niedrig. In den letzten Monaten ist die Volatilität stetig gesunken, was auf eine reduzierte Händleraktivität hinweist - etwas, das während flacher Marktphasen recht typisch ist. Es ist bemerkenswert, dass sowohl der Euro als auch das Pfund in einem abwärts gerichteten Trend sind,tägliche Zeitrahmen. Innerhalb eines solchen flachen Bereichs können Preisbewegungen völlig unvorhersehbar sein.
Diese Woche könnte bemerkenswerte Ereignisse für sowohl das Pfund als auch den Dollar bringen, aber die Händler werden warten müssen. Während Inflationsberichte normalerweise bedeutend sind, haben sie im aktuellen Kontext einen bescheidenen Einfluss auf den Markt. Daher bleibt der Aufwärtstrend im stündlichen Zeitrahmen technisch gültig, aber es fehlt immer noch an Dynamik. In Wirklichkeit wird niemand begeistert sein, wenn das Paar weiterhin mit 20 Pips pro Tag und ständigen Korrekturen nach oben kriecht.
Auf dem 5-Minuten-Zeitrahmen durchbrach der Preis ungefähr sieben Mal während des Tages die Marke von 1.3420, wobei die gesamte tägliche Volatilität etwa 45 Pips betrug. Händler haben möglicherweise versucht, zu Beginn der Sitzung Positionen zu eröffnen, aber wir hatten gewarnt, dass die Wahrscheinlichkeit einer niedrigen Volatilität sehr hoch war.
COT-Bericht (Commitment of Traders)
Die COT-Daten für das britische Pfund zeigen, dass kommerzielle Händler in den letzten Jahren ihre Stimmung häufig gewechselt haben. Die roten und blauen Linien, die Nettopositionen von kommerziellen und nicht-kommerziellen Händlern repräsentieren, überkreuzen sich oft und tendieren dazu, sich in der Nähe der Nulllinie aufzuhalten. Aktuell sind sie nahezu gleich, was auf eine ausgeglichene Anzahl von Long- und Short-Positionen hindeutet.
Der US-Dollar schwächt sich weiterhin ab aufgrund der Politik von Donald Trump, was das Interesse der Marktmacher am Pfund Sterling in der gegenwärtigen Phase weniger relevant macht. Es wird erwartet, dass der anhaltende Handelskrieg in irgendeiner Form über einen längeren Zeitraum andauern wird. Es wird ebenfalls erwartet, dass die Federal Reserve im nächsten Jahr die Zinsen weiter senken wird. Die Nachfrage nach dem Dollar wird zwangsläufig sinken.
Gemäß dem neuesten COT-Bericht für das Pfund haben nicht-kommerzielle Händler 3.700 KAUF-Verträge eröffnet und 900 VERKAUF-Verträge geschlossen. Somit erhöhte sich die Nettoposition in dieser Gruppe um 4.600 Verträge.
Im Jahr 2025 hat das Pfund signifikante Gewinne verzeichnet, aber der Katalysator ist klar - Trumps Politik. Sobald dieser Faktor abklingt, könnte der Dollar sich erholen. Wann das passiert, ist jedoch äußerst unsicher. Unabhängig davon, wie sich die Nettopositionen des Pfunds entwickeln, bleibt die Nettoposition des US-Dollar im Rückgang - oft in einem schnelleren Tempo.
Analyse von GBP/USD – 1H-Zeitrahmen
Auf dem Stunden-Chart hat das GBP/USD-Paar endlich seinen Abwärtstrend abgeschlossen und beginnt eine neue bullische Struktur zu formen. Dem US-Dollar fehlen nach wie vor grundlegende Gründe für eine Stärkung, daher erwarten wir, dass das Paar in nahezu jedem Szenario weiterhin auf seine Höchststände von 2025 ansteigt. Die Hauptsorge besteht darin, ob der flache Handel auf dem Tageszeitrahmen noch einige Wochen andauert. Es ist jedoch bereits offensichtlich, dass der von Trump angezettelte Handelskrieg weiter eskaliert, die Spannungen steigen und die Federal Reserve weiterhin auf eine geldpolitische Lockerung setzt. Dies ist ein giftiger Cocktail für den US-Dollar.
Wichtige Level für den 21. Oktober: 1.3125, 1.3212, 1.3307, 1.3369–1.3377, 1.3420, 1.3533–1.3548, 1.3584, 1.3681, 1.3763, 1.3833, 1.3886. Zusätzlich könnten die Senkou Span B-Linie (1.3393) und die Kijun-sen-Linie (1.3358) während des Handelstages Signale erzeugen. Ein Stop Loss sollte nach einer günstigen Bewegung von 20 Pips auf den Break Even verschoben werden. Hinweis: Die Linien des Ichimoku-Indikators können sich im Laufe des Tages verschieben und sollten entsprechend überwacht werden, um genaue Signalgenerierung zu gewährleisten.
Für Dienstag sind weder in den USA noch im Vereinigten Königreich größere Ereignisse geplant, was wahrscheinlich einen weiteren flachen, niedrigvolatilen Markttag bedeutet.
Handelsempfehlungen:
Händler können heute Geschäfte vom Level 1.3420 oder von der Senkou Span B-Linie aus eingehen. Es befinden sich mehrere Unterstützungslevel unterhalb des Marktes, während eingehende Nachrichten begrenzt sind. Das britische Pfund hat angefangen zu steigen, daher wird kurzfristig eine Fortsetzung der Aufwärtsbewegung in Richtung des Bereichs 1.3533–1.3548 erwartet. Die Wahrscheinlichkeit einer flachen Sitzung mit minimaler Preisbewegung bleibt jedoch hoch.
Erklärung der Chart-Elemente:
- Widerstands-/Unterstützungslevel - dicke rote Linien: Dies sind Zonen, in denen die Preisbewegung pausieren oder umkehren kann; sie erzeugen selbst keine Handelssignale.
- Kijun-sen und Senkou Span B - Schlüssellinien aus dem Ichimoku-Indikator, die vom 4-Stunden-Zeitrahmen auf den Stunden-Chart übertragen werden; sie dienen als wichtige Unterstützungs-/Widerstandspunkte.
- Extreme - dünne rote Linien: Frühere Swing-Hochs oder -Tiefs, von denen der Preis historisch abprallte. Sie können Handelssignale generieren.
- Gelbe Linien - beinhalten Trendlinien, Kanäle und andere technische Chart-Muster.
- COT-Indikator 1 (auf Charts): Zeigt die Nettopositionszählung nach Händlerkategorie an.
