Dans ma prévision matinale, j'ai souligné le niveau de 1,2739 et recommandé de prendre des décisions d'entrée sur le marché en fonction de celui-ci. Regardons le graphique de 5 minutes et analysons ce qui s'est passé. La hausse et la formation d'une fausse cassure à ce niveau ont donné un signal de vente pour la paire, ce qui a entraîné une chute de plus de 20 points dans l'instant. Malgré cela, en seconde moitié de la journée, la configuration technique n'a pas été révisée.
Pour ouvrir des positions longues sur GBP/USD, les conditions requises sont les suivantes :
Tant que les vendeurs ont l'avantage et que les acheteurs ont peu de chances de revenir sur le marché, en particulier avant les discours des représentants de la Réserve fédérale prévus pour la seconde moitié de la journée, il y a peu de chances de retour sur le marché pour les acheteurs. Nous attendons le discours du membre du FOMC, Patrick T. Harker, ainsi que celui de Michelle Bowman, qui a récemment appelé à une hausse des taux, ce qui est défavorable pour la livre britannique dans les conditions actuelles. Si la pression sur la livre se maintient au cours de la seconde moitié de la journée, je n'interviendrai qu'après la formation d'une fausse cassure autour de 1.2690, ce qui fournira un bon point d'entrée pour des positions longues et entraînera une nouvelle impulsion vers la résistance à 1.2739. Les moyennes mobiles jouent également en faveur des baissiers à ce niveau. Une percée et une consolidation au-dessus de cette fourchette de prix offrira une chance de former un marché haussier avec une mise à jour à 1.2786. La résistance à 1.2836 constitue l'objectif final, où je recommande de prendre des bénéfices. Si le scénario d'une baisse vers 1.2690 se réalise et qu'il n'y a pas d'acheteurs à ce niveau dans la seconde moitié de la journée, la pression sur la livre se maintiendra. Dans ce cas, seule la protection de la zone suivante à 1.2656, ainsi qu'une fausse cassure à ce niveau, donneront un signal pour ouvrir des positions longues. Je prévois d'acheter GBP/USD uniquement sur rebond à partir du minimum à 1.2623, dans le but d'une correction de 30-35 points en intraday.
Pour ouvrir des positions courtes sur GBP/USD, il est nécessaire de:
Tant que le commerce se fait en dessous de 1.2739, on peut s'attendre à une nouvelle baisse de la livre. En cas d'accélération à la hausse de GBP/USD après les déclarations des représentants de la Federal Reserve, seul un nouvel échec à consolider au-dessus de cette fourchette, comme je l'ai expliqué précédemment, donnera un signal de vente avec une perspective de retour vers le niveau minimum de 1.2690, à partir duquel la paire a connu une croissance principale vendredi. Une rupture et un test inversé de cette fourchette de bas en haut porteront un coup plus sévère aux positions des acheteurs, offrant ainsi la possibilité d'une baisse plus importante de GBP/USD jusqu'à 1.2656. L'objectif le plus éloigné sera le minimum de 1.2623, où je prendrai mes bénéfices. Dans le cas d'une augmentation de GBP/USD et d'une absence d'activité à 1.2739 dans la seconde moitié de la journée, ce niveau ayant déjà été testé une fois, la situation dans la paire se stabilisera et les taureaux conserveront la possibilité de construire une correction ascendante vers 1.2786. Seule une fausse rupture à ce niveau donnera un point d'entrée pour des positions courtes. En cas d'absence de mouvement vers le bas, je vendrai la livre dès le rebond à partir de 1.2836, mais seulement dans l'attente d'une correction intraday de 30 à 35 points vers le bas.
Je vous recommande de consulter :
Dans le rapport sur l'engagement des traders (Commitment of Traders) du 25 juillet, on a observé une réduction des positions à la fois longues et courtes. Les traders ont fermé leurs positions avant une réunion importante de la Réserve fédérale, dont on pouvait s'attendre à tout. En conséquence, il n'y a pas eu de changements particuliers sur le marché, car le régulateur a augmenté les taux, laissant ouverte la possibilité d'une autre hausse. Cependant, il convient de noter que ce rapport ne reflète pas les nouvelles positions prises par les joueurs revenus sur le marché après la réunion du comité. Sans aucun doute, les solides données sur l'économie américaine ont fait pencher la balance en faveur des vendeurs de livre sterling et des acheteurs de dollar américain. Néanmoins, comme auparavant, l'achat de livre sterling en cas de baisse reste la stratégie optimale, car les différences de politique des banques centrales auront un impact sur les perspectives du dollar américain. Dans le dernier rapport COT, il est indiqué que les positions longues non commerciales ont chuté de 28 771 pour atteindre 105 498, tandis que les positions courtes non commerciales ont diminué de 25 037 pour atteindre 46 503. En fin de compte, l'écart entre les positions longues et courtes ne s'est réduit que de 163. Le prix hebdomadaire a baissé pour s'établir à 1,2837 contre 1,3049.
Signaux des indicateurs :
Moyennes mobiles
Le trading se fait autour des moyennes mobiles de 30 et 50 jours, ce qui indique un marché latéral.
Note : L'auteur considère les périodes et les prix des moyennes mobiles sur le graphique horaire H1, ce qui diffère de la définition générale des moyennes mobiles classiques sur le graphique journalier D1.
Bandes de Bollinger
En cas de baisse, le support se situe près de la limite inférieure de l'indicateur autour de 1.2710.
Description des indicateurs
• Moyenne mobile (détermine la tendance actuelle en lissant la volatilité et le bruit). Période de 50. Notée en jaune sur le graphique.
• Moyenne mobile (détermine la tendance actuelle en lissant la volatilité et le bruit). Période de 30. Notée en vert sur le graphique.
• L'indicateur MACD (Moving Average Convergence/Divergence - convergence/divergence des moyennes mobiles) a une période EMA rapide de 12 et une période EMA lente de 26. La période SMA est de 9.
• Les bandes de Bollinger ont une période de 20.
• Les traders non commerciaux sont des spéculateurs tels que des traders individuels, des fonds de couverture et de grandes institutions qui utilisent le marché à terme à des fins spéculatives et qui répondent à certaines exigences.
• Les positions longues non commerciales représentent la position longue totale ouverte des traders non commerciaux.
• Les positions courtes non commerciales représentent la position courte totale ouverte des traders non commerciaux.
• La position nette non commerciale totale est la différence entre les positions courtes et longues des traders non commerciaux.
