Phân tích GBP/USD 5 phút
Cặp tiền tệ GBP/USD vào ngày thứ Tư đã tiếp tục nhịp điều chỉnh tăng, kết thúc bằng một cú bật lại rất rõ ràng từ đường Senkou Span B và đường xu hướng. Thật khó hình dung một tín hiệu nào thể hiện rõ ràng hơn việc thị trường không mặn mà với việc mua vào đồng bảng. Mặc dù kỳ vọng “diều hâu” của thị trường về chính sách tiền tệ của Federal Reserve đã suy yếu trong tuần này, lạm phát core PCE tại Mỹ không tăng, và báo cáo GDP của Anh tích cực hơn dự báo, chúng ta vẫn không chứng kiến đồng bảng Anh tăng giá. Những gì đang diễn ra hiện tại chỉ là một nhịp điều chỉnh thông thường, và như chúng ta thấy, nó đã kết thúc.
Tất nhiên, ngày mai tình hình có thể thay đổi đôi chút vì sẽ công bố báo cáo thất nghiệp và NFP của Mỹ. Nhưng chúng có thể thay đổi được điều gì? Thị trường vẫn duy trì nhu cầu cao đối với đồng đô la, ngay cả sau khi John Williams phát biểu rằng không cần thiết phải tăng lãi suất vào tháng 10. Dĩ nhiên FOMC còn 11 thành viên có quyền bỏ phiếu khác, nhưng nhìn chung Fed không hướng tới một chu kỳ thắt chặt kéo dài và quá mạnh tay. Kịch bản tăng lãi suất vào tháng 9 và thêm một lần nữa trước khi kết thúc năm đã bị thị trường “chiết khấu” tới khoảng năm lần. Thị trường đã mua vào đồng đô la liên tiếp bốn tuần nay.
Về mặt kỹ thuật, đồng bảng Anh tiếp tục hình thành xu hướng giảm, được thể hiện qua đường xu hướng giảm và việc giá nằm dưới các đường của chỉ báo Ichimoku. Trong bối cảnh hiện tại, cùng lắm GBP chỉ có thể kỳ vọng vào các nhịp điều chỉnh trong khuôn khổ xu hướng giảm. Dù không có các yếu tố nội tại rõ ràng ủng hộ đà giảm, thị trường hiện chưa thể hiện bất kỳ sự sẵn sàng nào trong việc mua vào đồng bảng.
Trên khung thời gian 5 phút, đã xuất hiện hai tín hiệu giao dịch trong ngày thứ Tư. Ngay từ đầu phiên châu Âu, giá phá vỡ đường Kijun-sen, cho phép mở các vị thế mua. Đến đầu phiên Mỹ, vùng 1.3301–1.3309 được kiểm định với một cú bật lại. Do đó, các lệnh mua có thể được chốt và chuyển sang mở vị thế bán, vốn cũng mang lại lợi nhuận.
Báo cáo COT
Các báo cáo COT đối với đồng bảng cho thấy các nhà giao dịch phi thương mại đã chiếm ưu thế trên thị trường với các lệnh bán trong nhiều tháng liên tiếp. Vị thế ròng đang ở trạng thái âm mặc dù xu hướng tăng dài hạn vẫn được duy trì. Xét đến các sự kiện ở Trung Đông, không có gì ngạc nhiên khi nhu cầu đối với đồng đô la khá cao trong nửa đầu năm 2026. Chiến tranh về mặt hình thức đã kết thúc, nhưng xung đột vẫn tiếp diễn. Lập trường thay đổi của Fed về chính sách tiền tệ một lần nữa hỗ trợ cho đồng đô la, và đường xu hướng tăng đã bị phá vỡ. Tuy nhiên, đường xu hướng này bị phá vỡ trong điều kiện đi ngang, vì vậy chúng tôi không cho rằng xu hướng tăng đã chấm dứt.
Về dài hạn, đồng đô la tiếp tục suy yếu do các chính sách của Donald Trump, điều này thể hiện rất rõ trên khung thời gian tuần. Cuộc chiến thương mại sẽ còn tiếp diễn dưới hình thức này hay hình thức khác trong thời gian dài, và các chính sách của Trump trực tiếp cũng như gián tiếp nhắm đến việc làm suy yếu đồng tiền Mỹ. Xu hướng tăng dài hạn vẫn được giữ vững. Theo báo cáo COT mới nhất (ngày 22 tháng 9), nhóm "Non-commercial" đã đóng 14.900 hợp đồng BUY và mở 8.900 hợp đồng SELL. Như vậy, vị thế ròng của các nhà giao dịch phi thương mại đã tăng 23.800 hợp đồng trong tuần.
Phân tích GBP/USD khung 1H
Trên khung thời gian H1, cặp GBP/USD tiếp tục hình thành xu hướng giảm. Các quyết định và lập trường của Fed đã thay đổi đáng kể, làm thay đổi triển vọng của đồng USD cũng như thái độ của thị trường đối với nó. Có thể nói rằng, lần thứ hai trong năm nay, một “thiên nga đen” đã xuất hiện trên thị trường, mang đến tin tức rất tích cực cho đồng dollar trong bối cảnh không ai kỳ vọng. Do đó, hiện tại cần đặt dấu hỏi về khả năng tăng giá của đồng bảng Anh.
Cho ngày 1 tháng 10, chúng tôi làm nổi bật các mức quan trọng sau: 1.3042-1.3050, 1.3096-1.3115, 1.3179-1.3187, 1.3301-1.3309, 1.3369-1.3377, 1.3465-1.3480, 1.3588, 1.3671-1.3681. Các đường Senkou Span B (1.3304) và Kijun-sen (1.3256) cũng có thể là nguồn tạo tín hiệu. Khuyến nghị dời Stop Loss về hòa vốn khi giá đã đi được 20 điểm theo đúng hướng. Các đường chỉ báo Ichimoku có thể dịch chuyển trong ngày, điều này cần được tính đến khi xác định tín hiệu giao dịch.
Hôm nay tại Anh không có báo cáo hay sự kiện quan trọng nào được công bố, trong khi tại Mỹ sẽ công bố chỉ số hoạt động sản xuất ISM và số đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu thứ cấp. Vì vậy, hôm nay các nhà giao dịch sẽ chủ yếu phản ứng với chỉ số ISM.
Tóm tắt ngắn gọn phân tích trên:
Các nhà giao dịch có thể coi khu vực 1.3179-1.3187 là mục tiêu cho các vị thế bán nếu giá cố định dưới đường Kijun-sen. Giá bật lên từ đường giới hạn quan trọng này sẽ biến khu vực 1.3301-1.3309 thành mục tiêu cho các vị thế mua.
Giải thích cho các hình minh họa:
- Các mức hỗ trợ và kháng cự giá (kháng cự/hỗ trợ) — các đường đỏ đậm, xung quanh đó xu hướng dịch chuyển có thể kết thúc. Chúng không phải là nguồn tạo tín hiệu giao dịch.
- Các đường Kijun-sen và Senkou Span B — các đường của chỉ báo Ichimoku được chuyển sang khung thời gian H1 từ khung H4. Đây là các đường mạnh.
- Các mức cực trị — các đường đỏ mảnh mà từ đó giá đã bật lại trước đó. Đây là các nguồn tạo tín hiệu giao dịch.
- Các đường màu vàng — đường xu hướng, kênh xu hướng và mọi mô hình kỹ thuật khác.
- Chỉ báo 1 trên biểu đồ COT — quy mô vị thế ròng của từng nhóm nhà giao dịch.
