Bitcoin và Ethereum tiếp tục bước vào nhịp điều chỉnh mà các nhà giao dịch đã chuẩn bị tâm lý suốt nhiều tuần qua. Đáng chú ý, hai sự kiện quan trọng nhất gần đây đối với thị trường crypto lại mang thiên hướng tiêu cực nhiều hơn là tích cực. Các ngân hàng trung ương (đặc biệt là Cục Dự trữ Liên bang Mỹ – Federal Reserve) đã bắt đầu thắt chặt chính sách tiền tệ, điều này làm tăng nhu cầu với các tài sản trú ẩn an toàn thay vì Bitcoin. Dự luật Clarity Act hiện vẫn chỉ dừng ở dạng đề xuất. Nếu Đảng Dân chủ giành quyền kiểm soát Quốc hội Mỹ, khả năng cao là dự luật này sẽ không bao giờ được thông qua. Do đó, các yếu tố nền tảng để thị trường crypto tiếp tục tăng trưởng vẫn còn nhiều nghi ngờ. Không thể phủ nhận rằng tài sản này vẫn có thể tăng giá dưới bất kỳ bối cảnh tin tức nào — đợt tăng gần đây của đồng USD là minh chứng rõ ràng. Tuy nhiên, vào thời điểm hiện tại, không có tín hiệu kỹ thuật đáng tin cậy nào ngoài một nhịp lệch (deviation) khá đáng ngờ trên khung thời gian 4 giờ.
Trong khi đó, cuộc bầu cử Quốc hội Mỹ sẽ diễn ra trong vòng một tuần nữa. Hiện tại, giới chuyên gia đánh giá xác suất Đảng Dân chủ giành chiến thắng tại Hạ viện ít nhất là 90% và tại Thượng viện là 65%. Như vậy, hoàn toàn có khả năng Đảng của Trump sẽ đánh mất quyền kiểm soát tại cả hai viện của Quốc hội. Điều này có ý nghĩa gì với Bitcoin? Thứ nhất, như đã đề cập, Clarity Act sẽ khó được thông qua. Thứ hai, đồng USD có thể mạnh lên sau chiến thắng của Đảng Dân chủ, bởi thị trường sẽ kỳ vọng những thay đổi tích cực trong chính sách và kinh tế Mỹ. Thứ ba, việc Donald Trump đưa ra các quyết định gây tranh cãi sẽ trở nên khó khăn hơn, điều này cũng có thể là yếu tố tích cực với đồng USD nhưng bất lợi với Bitcoin. Bạn hẳn cũng biết Trump từng kêu gọi biến nước Mỹ thành “thủ phủ crypto” của thế giới. Nếu Đảng Dân chủ thắng cử, rất khó để Trump và đội ngũ của ông hiện thực hóa những kế hoạch đó.
Đảng Dân chủ cũng có thể chặn đứng bất kỳ sáng kiến mới nào của Trump có thể làm tăng nợ công và thâm hụt ngân sách Mỹ. Họ ít nhất cũng sẽ tìm cách ngăn cản ý định của Trump muốn khơi lại chiến tranh với Iran. Đảng Dân chủ có thể cắt giảm đáng kể các chính sách ủng hộ các tập đoàn công nghệ lớn, trong khi cổ phiếu của nhóm này lại thường có tương quan với Bitcoin. Ngoài ra, không thể quên rằng Bitcoin trong lịch sử thường chứng kiến các nhịp giảm mạnh sau bầu cử giữa nhiệm kỳ tại Mỹ. Trong 12 năm qua, đồng tiền mã hóa dẫn đầu này đã giảm sau mỗi kỳ bầu cử giữa nhiệm kỳ — và không chỉ giảm nhẹ, mà là giảm tới vài chục phần trăm.
Khuyến nghị giao dịch cho BTC/USD
Bitcoin đang cho thấy những dấu hiệu khởi đầu của một xu hướng “bull” mới. Như thường lệ, xu hướng này bắt đầu bằng một cú pump không đi kèm lý do cụ thể, rõ ràng. Tuy nhiên, trong ngắn hạn, Bitcoin nhiều khả năng vẫn trong nhịp giảm trên khung ngày, do giá đã phản ứng với hai vùng FVG giảm giá gần nhất và hình thành một bearish order block. Nhà giao dịch cũng nên lưu ý rằng cú phá vỡ khỏi vùng đi ngang trên biểu đồ ngày có thể chỉ là một nhịp deviation — đúng là một nhịp lệch sâu, nhưng vẫn là lệch. Nếu vậy, Bitcoin có thể quay lại vùng 70.800 USD và thậm chí duy trì xu hướng giảm đã hình thành từ năm ngoái. Chúng tôi cho rằng các vị thế short vẫn là lựa chọn phù hợp hơn trong ngắn hạn. Cú lệch khỏi biên dưới vùng đi ngang trên khung 4 giờ không thực sự thuyết phục, và một cú phá vỡ dứt khoát khỏi vùng đi ngang 4 giờ sẽ mở đường để đà giảm tiếp tục.
Khuyến nghị giao dịch cho ETH/USD
Trên khung thời gian ngày, bức tranh kỹ thuật của Ethereum đã thay đổi hoàn toàn. Ethereum hiện đang hướng tới một xu hướng tăng mới. Tuy vậy, phe mua hiện tại chỉ có thể dựa vào khung tuần, nơi Ethereum đã xác lập mục tiêu hướng tới vùng 4.800 USD — biên trên của kênh đi ngang kéo dài 5 năm. Trên khung ngày, vùng FVG giảm giá đầu tiên gần như không tạo ra phản ứng giá đáng kể với ether, trong khi Bitcoin lại phản ứng rất rõ với các FVG của nó. Chúng ta cũng nhớ rằng giá ether phụ thuộc khoảng 80–90% vào diễn biến giá của Bitcoin. Khi Bitcoin bắt đầu điều chỉnh, ether cũng quay đầu giảm. Vì vậy, chúng tôi kỳ vọng ETH sẽ còn tiếp tục suy yếu trong ngắn hạn. Các mốc mục tiêu của Ethereum nằm quanh 2.300 USD và thấp hơn, xuống 1.850 USD và 1.391 USD. Trên khung ngày, Ethereum đã nhận được tín hiệu bán từ vùng FVG gần nhất. Bitcoin thì đã hình thành vài tín hiệu bán, nên Ethereum thậm chí không cần có thêm tín hiệu riêng để giảm. Điều cần làm chỉ là chờ Bitcoin phá vỡ khỏi vùng tích lũy đi ngang trên khung 4 giờ...
Giải thích ký hiệu trên biểu đồ
CHOCH là viết tắt của Change of Character / sự thay đổi cấu trúc xu hướng (break of the trend structure). Liquidity (thanh khoản) ở đây được hiểu là các lệnh Stop Loss của nhà giao dịch, mà market maker tận dụng để xây dựng vị thế của mình. FVG là Fair Value Gap (vùng trống giá trị hợp lý / vùng giá kém hiệu quả). Giá thường di chuyển rất nhanh qua những vùng này, cho thấy sự thiếu vắng một phía lực cung hoặc cầu trên thị trường. Sau đó, giá thường có xu hướng quay lại và phản ứng với các vùng này. IFVG là Inverted Fair Value Gap. Sau khi quay về vùng này, giá không phản ứng mà bứt phá mạnh mẽ xuyên qua, rồi sau đó quay lại test từ phía còn lại.
OB là Order Block. Đây là cây nến mà tại đó market maker mở vị thế với mục tiêu quét thanh khoản, rồi sau đó xây dựng vị thế ngược lại cho mình.
